Il faut de l'habileté pour réserver des profits sur des marchés difficiles. C'est une compétence qui mérite d'être étudiée parce que les techniques conscientes du risque fonctionnent aussi bien dans des conditions favorables, ce qui vous donne une longueur d'avance sur la concurrence. Passer à des stratégies de trading plus défensives devient plus facile après avoir appris cinq règles d'engagement simples. (Pour les lectures connexes, voir: Techniques de gestion des risques pour les traders actifs ).

Les marchés alternent entre des périodes de transactions faciles et des conditions plus volatiles dans lesquelles les prix baissent et se faufilent comme des combattants, secouant des arrêts et élevant les niveaux d'anxiété. Il est assez facile d'échanger de la rentabilité lorsque des tendances gracieuses contrôlent la bande, mais qu'en est-il des marchés difficiles quand il semble que chaque décision que vous prenez a des conséquences immédiates et désagréables? (Pour en savoir plus, voir: L'utilisation de la tendance ).

L'autodiscipline implacable est la première étape pour survivre à des conditions défavorables. Les cinq règles d'engagement sont impossibles à suivre si vous êtes trop émotif et n'avez pas de plan de trading qui traite des principaux dangers des marchés adverses. Cela devient encore pire quand vous ignorez le danger et insistez sur l'exécution de stratégies qui fonctionnent bien lorsque le marché distribue des cadeaux. En termes simples, les marchés correctifs ont pour principal objectif de cibler les personnes qui ne s'adaptent pas aux conditions changeantes. (Pour plus d'informations, voir: Connexion de plantages, corrections et capitulation ).

Respirez profondément, adoptez la bande dure et examinez ces cinq étapes jusqu'à ce qu'elles soient intégrées à votre routine quotidienne du marché.

1. Rappelez-vous que l'argent est aussi une position

Tout le monde veut la même chose sur des marchés dangereux ou volatils. Ils attendent que plus de conditions deviennent plus faciles et plus familières et en attendant, ils jettent de l'argent sur la bande chaque fois qu'une impulsion de prix ressemble à celle qui a produit un profit dans les meilleurs moments. C'est une mauvaise approche parce que le marché sait que vous êtes là et clignote ces moments familiers juste pour attirer votre attention et choisir votre poche. (Pour en savoir plus, voir Momentum Trading With Discipline ).

C'est le moment de se rappeler que l'argent est aussi une position. Si vous ne me croyez pas, revenez en arrière et recalculez les résultats pendant un an après avoir éliminé ces métiers lorsque vous vous êtes assis sur vos bras et que vous avez une meilleure option. Cela prouve que sauver un dollar est plus important que de gagner un dollar sur nos marchés financiers modernes.

2. Prenez du recul et concentrez-vous sur les graphiques hebdomadaires et mensuels

Une forte volatilité peut atténuer votre concentration et vous forcer à deviner vos stratégies éprouvées. Surmontez ce vent de face en prenant du recul et en échangeant des modèles de prix hebdomadaires et mensuels.(Pour en savoir plus, voir: Comment interpréter les profils de prix de l'analyse technique ). Cette approche demande de la patience parce que les jours peuvent passer entre les signaux d'achat et de vente. Entre les deux, le marché vous tentera avec des balançoires sauvages qui ressemblent à des profiteurs instantanés. Gardez le cap car le support à long terme et les niveaux de résistance fonctionnent exceptionnellement bien dans les environnements correctifs. (Pour plus d'informations, voir: Bases de support et de résistance).

3. Devenez un grand chasseur de gibier

Tous les mauvais marchés présentent des opportunités extrêmement rentables, mais nous sommes tellement distraits par les prix adverses que nous ne parvenons pas à comprendre les signaux lorsqu'ils se déclenchent. Décidez maintenant de jeter un coup d'œil sur le gros gibier lorsque les marchés se détraquent ou lorsque les conditions sont agitées. Ces métiers brillants peuvent seulement se produire à des tournants majeurs, alors soyez prêt à vous asseoir et à regarder votre écran pendant des jours ou des semaines, ne faisant rien, jusqu'à ce que le moment magique arrive. Cela en vaudra la peine car des mois de profits peuvent être réservés dans quelques jours lorsque votre timing est parfait. (Pour en savoir plus, lisez: Buy-And-Hold Investing Vs. Market Timing ).

4. Embrasser l'incertitude et la volatilité

Tous les mouvements du marché sont bons parce qu'ils débouchent sur de nouvelles opportunités. Comprendre que les conditions volatiles signalent des périodes de conflit élevé et d'engagement élevé lorsque les deux parties se battent pour la suprématie de la bande. Ce n'est pas votre travail de choisir un gagnant. Au contraire, vous devez attendre jusqu'à ce qu'un camp apparaisse comme le vainqueur et ensuite profiter de la victoire. (Pour en savoir plus, voir: Conseils aux investisseurs sur les marchés volatils ).

Même de mauvais marchés génèrent de bonnes opportunités de temps en temps, mais s'attendent à les rater quand ils se concentrent sur le gros gibier et l'image d'ensemble. Gardez votre sang-froid lorsque cela se produit, sachant que vous jouez de nouvelles inefficacités et que vous ne profiterez pas des configurations commerciales qui ne correspondent pas à vos nouveaux critères. Plus important encore, vous transmettez des configurations plus familières parce que les chances ne sont plus en votre faveur

5. S urvive en premier et le reste suit

Préserve le capital à tout prix. Réduire la fréquence du commerce de 60% à 90% par rapport aux périodes où les bons marchés crachent toutes sortes d'installations à faible risque. C'est le moment idéal pour écouter la voix intérieure calme qui sait quoi faire et quoi ne pas faire quand une crise frappe le téléscripteur. C'est la voix du survivant qui veut sortir et jouer après que les nuages ​​sombres ont finalement passé.

The Bottom Line

Les marchés difficiles minent la rentabilité et la confiance en soi. Adaptez-vous et ajustez-vous avec des niveaux de trésorerie plus élevés, abaissez la fréquence des échanges, en vous concentrant sur les configurations les plus rentables et en embrassant l'incertitude.