Les principales positions peuvent avoir des caractéristiques différentes selon les différentes classes d'actifs, mais toutes ont une similarité clé; ils constituent une partie essentielle de la fondation des portefeuilles à long terme. Dans le cas des fonds communs de placement de sociétés à petite capitalisation, la performance est jugée sur les cycles complets du marché, l'objectif étant de saisir les gains pendant les marchés haussiers et de limiter la volatilité baissière pendant les marchés baissiers. Ces trois fonds communs de placement à petite capitalisation pourraient valoir la peine d'être considérés comme des placements principaux.

Le fonds indiciel Vanguard Small Cap («NAESX»)

Avec une légère inclinaison défensive et un processus de sélection qui donne la priorité aux fondamentaux de l'entreprise, les 57 $. Les actions des investisseurs du fonds Vanguard à petite capitalisation boursière de 9 milliards de dollars australiens («NAESX») ont généré une combinaison de rendements à deux chiffres et de bêta de 95. Les fonds à capitalisation moyenne le portefeuille.

Les secteurs industriels les plus importants du Fonds indiciel Vanguard Small Cap sont: 16,34%, la technologie: 14,68% et la consommation cyclique: 14,55%. Les quatre plus grandes positions du portefeuille sont réparties à 0. 29% chacune: Waste Connections, Inc. (NYSE: WCN WCNWaste Connections Inc69 50-0 17% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) , Arthur J Gallagher & Co. (NYSE: AJG AJGArthur J. Gallagher & Co64 11 + 0,66% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), AGL Resources, Inc. (NYSE : GAS) et Duke Realty Corporation (NYSE: DRE DREDuke Realty Corp 29. 04 + 0. 76% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ).

Le fonds indiciel Vanguard Small-Cap est un fonds sans frais d'acquisition, et la catégorie d'actions réservées aux investisseurs exige un investissement initial minimal de 3 000 $. Le ratio P / B est de 1. 85, le P / B E est 19. 25 et le rendement du dividende est 1. 55%. De 2012 à 2015, le rendement annuel moyen du fonds s'est établi à 14,81%, un gain de 37,62% en 2013.

Le Fonds d'actions de sociétés à petite capitalisation Fidelity («FSLCX»)

Avec un mélange de valeur et les actions de croissance, le Fonds d'actions à petite capitalisation Fidelity («FSLCX») fournit aux investisseurs un véhicule capable de livrer les rendements d'un fonds axé sur le moment combiné au faible bêta d'un portefeuille composé d'actions de valeur. Tout en gérant 1 $. 9 milliards d'actifs, le fonds a alloué 81. 78% du portefeuille aux sociétés américaines et 15. 61% aux non-U. S. entreprises.

Les allocations sectorielles privilégient les financières à 21,2%, les industrielles à 21,06% et la technologie à 14,33%. La plus grande position est LivaNova PLC (NASDAQ: LIVN LIVNLivaNova PLC81 32-0 54% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) avec 1. 86%, World Fuel Services Corporation (NYSE: INT INTWorld Fuel Services Corp 28. 57 + 0. 56% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) avec 1. 8% et Landstar System Inc. (NASDAQ: LSTR LSTRLandstar System Inc99 .40-0. 20% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) avec 1. 75%.

Le Fonds d'actions de sociétés à petite capitalisation Fidelity est un fonds sans frais d'acquisition et exige un investissement initial minimal de 2 500 $. Le ratio cours / bénéfice est de 16,03 et le ratio cours-bénéfice est de 1,77. 0. 89, et le rendement de distribution est de 0. 56%. De 2012 à 2015, le fonds a enregistré un gain annuel moyen de 13,0%.

Le Fonds de base pour les petites capitalisations nord («NSGRX»)

Pour sélectionner les avoirs en portefeuille du Fonds de base pour petites capitalisations nordiques («NSGRX»), les gestionnaires de fonds commencent par examiner les données fondamentales, puis évaluent la croissance potentielle. . Le résultat est un portefeuille diversifié composé de participations avec des éléments de valeur et / ou de croissance.

La pondération sectorielle du portefeuille favorise les technologies de l'information à 17%, suivie des services financiers à 15,62% et des industries à 14,5%. Les principales positions ont des pondérations relativement égales, dirigées par Manhattan Associates, Inc. (NASDAQ: MANH MANHManhattan Associates Inc.41 48 + 0. 24% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) avec 0. 33%, Casey's General Stores, Inc. (Nasdaq: CASY Magasins généraux CASYCasey Inc116 13-0 45% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) à 0. 33% et Tyler Technologies , Inc. (NYSE: TYL TYLTyler Technologies Inc.175, 67-0, 14% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) à 0. 31%.

Le Fonds de base petite capitalisation du Nord est un fonds sans frais et exige un investissement initial minimum de 2 500 $. L'actif sous gestion du fonds est de 315 millions de dollars, le ratio cours / valeur comptable est de 79 , le ratio cours / bénéfice (P / E) est de 18. 6 et le rendement de distribution est de 0. 59%. Le bêta, mesuré par rapport à l'indice Russell 2000, est de 0. 94. Le rendement annuel moyen de 2012 à 2015 était de 14,5%.

The Bottom Line

Les fonds communs de placement à petite capitalisation constitués strictement pour l'appréciation du capital se négocient souvent avec une volatilité élevée sur les marchés haussiers et baissiers, ce qui les rend uniquement adaptés aux investisseurs tolérants au risque. D'autre part, ces fonds de base à petite capitalisation ont généré des gains à deux chiffres avec des portefeuilles composés de sociétés de valeur et de croissance qui sont moins volatiles que des marchés comparables. Leurs combinaisons de volatilité relativement faible à la baisse, et la capture des rendements dans les marchés haussiers, les rend appropriés comme des avoirs de base pour l'ensemble du cycle des cycles du marché.