Votre banque est-elle impliquée dans des pratiques de vente douteuses? La bombe de l'année dernière impliquant Wells Fargo - que ses employés ont ouvert plus de deux millions de comptes sans le consentement de leurs clients pour accumuler des bonus - semblait être un point d'inflexion pour le secteur bancaire, habitué à la vente croisée. (Pour en savoir plus, voir Ce que les conseillers doivent savoir sur la vente croisée .)

AD:

Les pratiques de vente discutables impliquent des conflits d'intérêts

Mais il existe déjà des preuves que débarrasser le secteur de tels conflits d'intérêts peut être plus facile à dire qu'à faire. Ce mois-ci, Bloomberg a rapporté que les vendeurs de l'unité de private banking de JPMorgan Chase & Co. poussaient agressivement les produits financiers de la banque, même s'ils n'étaient peut-être pas la meilleure option disponible pour le client. Plusieurs anciens employés de la firme ont déclaré à l'agence de presse qu'il était pratiquement impossible d'atteindre les objectifs de vente s'ils ne vendaient pas de fonds générant des honoraires démesurés pour la banque. Selon eux, leur seule option consistait à orienter les clients vers des placements internes ou des placements auprès d'entreprises partenaires qui avaient un arrangement de partage des frais avec la banque.

AD:

Ces accusations constituent la dernière gêne pour JPMorgan - qui, en décembre 2015, a été condamnée à verser 307 millions de dollars aux régulateurs fédéraux en raison de pratiques irrégulières dans ses opérations de gestion d'actifs. Dans ce cas, la société n'a pas informé les investisseurs qu'elle favorisait ses propres fonds propres par rapport à ceux de ses concurrents.

Questions sur la vente croisée

Ces dernières allégations soulignent la pression que les employés sont parfois attirés par la vente de produits plus coûteux, même si ceux-ci peuvent ne pas convenir au client. Et ils servent à rappeler que les consommateurs aisés peuvent aussi être des victimes.

AD:

À l'heure où la plupart des grandes banques offrent un vaste éventail de services, notamment des services de gestion d'actifs et des fonds communs de placement, les produits de vente croisée sont souvent accompagnés. L'attrait d'une telle stratégie est particulièrement fort chez JPMorgan qui, selon Morningstar, possède une famille de fonds avec environ 269 milliards de dollars sous gestion. Cela fait de son fonds commun de placement la plus importante de toutes les banques américaines.

La société a fait valoir qu'elle divulgue à ses clients que ses conseillers favorisent les produits exclusifs. Et il y a ceux qui soutiennent que la vente croisée est parfaitement dans les droits d'une banque, qui est, après tout, dans le but de générer des profits.

Les régulateurs sont toutefois de plus en plus suspicieux. Selon certains rapports, en 2012, le Bureau du Contrôleur de la monnaie a averti JP Morgan que cette pratique pourrait être en contradiction avec son obligation fiduciaire de sélectionner les investissements qui sont dans le meilleur intérêt de ses clients.Et à la suite du scandale de Wells Fargo, la Financial Industry Regulatory Authority a lancé une enquête à l'échelle de l'industrie sur les programmes de vente croisée de courtiers. (Pour en savoir plus, voir FINRA examinant les ventes croisées chez les courtiers .)

Comment éviter les prix excessifs

En réalité, il peut être difficile pour les consommateurs de faire beaucoup de choses sur les banques. les ont poussés dans des produits mal ajustés. Les banques se protègent souvent de manière proactive contre les actions civiles en les divulguant dans les petits caractères d'un contrat. Dans le cas de Wells Fargo, les clients ont involontairement signé des accords les obligeant à régler leurs différends par voie d'arbitrage plutôt que devant les tribunaux. Donc, quand il s'agit de produits financiers, c'est en grande partie "attention à l'acheteur. "Les consommateurs devraient être particulièrement conscients des pièges potentiels lorsqu'ils traitent avec des banques privées.

Alors que certains apprécient la commodité de ces banques exclusives - qui s'occupent de tout, des comptes d'épargne aux services d'investissement et de fiducie - il est difficile d'éviter les conflits d'intérêts inhérents. Qui plus est, les politiques d'entreprise peuvent empêcher votre banquier personnel de choisir des produits financiers extérieurs, même si vous lui demandez de le faire.

Comme le démontre l'incident de Wells Fargo, les banques traditionnelles peuvent aussi avoir des périls. Le Bureau de la protection financière des consommateurs offre les conseils suivants pour s'assurer que vous ne tombez pas dans des tactiques de vente trop agressives:

• Les banques offrent souvent des cartes de crédit et d'autres produits à leurs titulaires de compte existants. Assurez-vous de poser les mêmes questions, que vous recherchiez ou non le produit. Ne vous inscrivez pas à moins de comprendre quelles sont les caractéristiques et combien cela va coûter.
• Si un produit facturé vous est proposé, demandez s'il s'agit de frais uniques ou de frais récurrents que vous devrez payer chaque mois ou chaque année.
• Demandez ce qui est inclus dans le prix de base et les fonctionnalités ou services pour lesquels vous devez payer un supplément. Renseignez-vous si le prix va changer plus tard, comme c'est le cas avec les taux d'intérêt teaser.
• Faites attention à accepter le renouvellement automatique. Si vous n'avez pas besoin du service et oubliez d'annuler, vous devrez payer des frais de toute façon.
• Quand les banquiers font pression sur le client, c'est généralement un drapeau rouge. Si on vous dit que le marché n'est disponible que pour une courte période, vous devriez probablement dire "non". "

The Bottom Line

Alors que Wells Fargo a pris un certain nombre de mesures pour rectifier ses anciennes pratiques de vente, les consommateurs ne devraient pas être endormis dans un faux sentiment de sécurité là-bas ou dans une banque. Les employés subissent probablement encore beaucoup de pression pour générer des revenus supplémentaires, et cela pourrait provenir de la vente de produits internes coûteux. Examiner soigneusement tout ce qui vous est offert et le comparer à d'autres produits sur le marché avant de vous inscrire.