a:

Les compagnies d'assurance-vie font face à un environnement difficile. Ceux qui vendent des rentes variables ont été en mesure d'atténuer le risque sur le marché boursier en alternant et en utilisant de nouvelles stratégies d'investissement sophistiquées. Des mesures de protection sont également en place pour protéger les propriétaires de rentes à capital variable.

Les principes de base des rentes

De nombreux investisseurs privilégient les rentes parce qu'elles procurent un revenu stable après l'arrêt régulier des chèques de paie et le départ à la retraite des investisseurs. Une rente est essentiellement un contrat conclu entre un particulier et sa compagnie d'assurance-vie qui lui garantit une vie entière de revenu pour une série de cotisations pendant une certaine période de temps.

Lorsqu'un particulier achète une rente à capital variable, ses cotisations sont investies dans des sous-comptes. Ces investissements sont similaires à des fonds communs de placement, et le flux de paiement fourni est déterminé par la performance des investissements sélectionnés sur le marché.

Une personne peut atténuer le risque de perte en achetant une rente à capital variable assortie d'une prestation de retrait minimum garantie. Cela promet à l'individu un paiement minimum à la retraite et des gains supplémentaires si la valeur du sous-compte augmente. L'achat de telles rentes a causé le plus grand problème pour les compagnies d'assurance en difficulté. Si les investissements ne sont pas assez performants pour couvrir les rendements garantis, les compagnies d'assurance sont obligées d'utiliser les réserves de la société pour remplir la promesse faite aux assurés. Cependant, la plupart des sociétés qui émettent des rentes à capital variable ont été en mesure de couvrir leurs pertes.

La sécurité des rentes à capital variable

Tout comme les polices d'assurance-vie, les rentes à capital variable sont dotées de plusieurs couches de protection pour éviter la perte de consommateurs. Les sociétés qui vendent des rentes sont régies par les lois d'assurance de l'État et doivent conserver des montants substantiels d'argent en réserve pour compenser les pertes. Les 50 États, le District de Columbia et Porto Rico maintiennent des fonds de garantie qui protègent les propriétaires de rente dans le cas où une entreprise ne peut pas couvrir les contrats achetés, ou si l'entreprise fait faillite. La plupart des prestations de rente entre 100 000 $ et 500 000 $ sont protégées.

Les annuités variables ont une protection supplémentaire. Parce qu'elles sont considérées comme des titres, les rentes à capital variable sont réglementées par la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis et par la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).

La protection provient généralement de deux sources différentes. Les versements effectués par un particulier sur une rente à capital variable sont affectés à un sous-compte d'actions et de fonds communs de placement. Ceux-ci sont détenus dans le compte séparé de l'assureur. Tous les actifs de ce compte sont isolés des créanciers de l'assureur; dans certains États, ces actifs sont également protégés contre les créanciers de l'acheteur.L'autre source de protection, comme mentionné précédemment, est l'assureur. Des fonds à la fois de l'assureur et de l'État en cas d'insolvabilité ont été établis pour remplir la garantie accordée au moment de l'achat.