Les prêts hypothécaires inversés peuvent fournir aux retraités une source de revenu supplémentaire qui ne les obligera pas à vendre leur maison et à déménager dans des résidences plus petites ou moins confortables. Ces produits uniques permettent aux utilisateurs de puiser dans la valeur nette de leur maison et de la convertir en paiements mensuels en espèces qu'ils peuvent utiliser pour couvrir leurs frais de subsistance.

Les conseillers financiers dont les clients font face à un manque à gagner doivent considérer cette possibilité comme un moyen de rectifier les flux de trésorerie de leurs clients si d'autres alternatives ne sont pas disponibles. Les prêts hypothécaires inversés sont de plus en plus acceptés dans la communauté financière comme un moyen de parvenir à une retraite sûre. (Pour en savoir plus, voir: Hypothèques inversées: quand elles ont du sens .)

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Comment ils fonctionnent

Comme leur nom l'indique, les prêts hypothécaires inversés font appel à la valeur nette de la maison et la convertissent en un flux d'argent mensuel pour le propriétaire. Il peut toujours y avoir une hypothèque traditionnelle sur la maison lorsque cela est fait; la maison n'a pas besoin d'être remboursée dans la plupart des cas. Ensuite, lorsque le propriétaire vendra, le produit de la vente sera réduit du montant de cette hypothèque. La plupart des prêts hypothécaires inversés sont des prêts hypothécaires de conversion à domicile (HECM), qui sont régis et assurés par le gouvernement fédéral par le ministère du Logement et du Développement urbain et la Federal Housing Authority.

Des prêts à taux fixe et variable sont disponibles. Les prêts à taux fixe doivent être considérés comme une distribution forfaitaire, tandis que les prêts à taux variable peuvent être utilisés comme une ligne de crédit. Il convient également de noter que les prêts hypothécaires inversés sont des prêts sans recours, ce qui signifie que l'emprunteur est seulement tenu de rembourser le montant du prêt qui est égal à la valeur réelle de la maison. Par exemple, si le montant de l'hypothèque inversée dépasse éventuellement la valeur de la maison, l'emprunteur n'est pas responsable de la différence.

Changer la perception

La perception que les prêts hypothécaires inversés sont utilisés comme un dernier recours désespéré pour les retraités qui ont besoin de revenu commence lentement à changer. Le contexte de faibles taux d'intérêt a laissé de nombreux investisseurs se démener pour trouver des véhicules capables de générer les revenus dont ils ont besoin pour vivre, et les hypothèques inversées ont commencé à apparaître comme une alternative de plus en plus attrayante. (Pour en savoir plus, voir: Les retraités doivent-ils rembourser leur hypothèque? )

Le gouvernement a pris des mesures supplémentaires au cours des dernières années pour s'assurer que le marché hypothécaire inversé demeure un secteur viable du secteur des prêts . Ils ont mis à jour leurs règlements pour rendre le fonds d'assurance hypothécaire sous-jacent plus durable, offrent une protection accrue aux conjoints non emprunteurs admissibles et veillent à ce que ceux qui utilisent ce programme conservent encore des liquidités suffisantes pour payer leurs propriétaires et payer leurs impôts fonciers. leurs propriétés.Ces améliorations ont été conçues pour faire en sorte que les prêts hypothécaires inversés soient utilisés correctement comme des outils viables pour la planification de la retraite plutôt que comme un moyen de simplement épuiser les actifs de l'emprunteur.

Une nouvelle étude qui intègre les coûts réels associés aux prêts hypothécaires inversés suggère qu'ils peuvent faire partie intégrante d'un régime de retraite soigneusement conçu dans de nombreux cas. Les prêts hypothécaires inversés permettent finalement aux utilisateurs de convertir un actif illiquide, leur maison, en un liquide qui peut les aider à couvrir leurs frais de subsistance, y compris leurs paiements de maison. Et certaines recherches suggèrent également que le fait de souscrire un prêt hypothécaire inversé plus tôt à la retraite peut permettre au portefeuille de placement de l'utilisateur de croître davantage, ce qui peut aider à compenser la perte de valeur nette du prêt.

The Bottom Line

Les prêts hypothécaires inversés suppriment progressivement la stigmatisation que la presse leur a attribuée au cours des dernières années à mesure que ce secteur du marché des prêts mûrit et que d'autres règlements ont été adoptés. Les conseillers financiers devraient s'assurer d'évaluer l'utilisation possible de ces produits dans leur planification de la retraite, en particulier pour les clients qui comptent beaucoup sur leurs portefeuilles d'investissement pour leurs frais de subsistance. (Pour en savoir plus, voir: Comment faire en sorte que les clients épargnent davantage pour la retraite .)