Fidelity Investments, l'une des plus grandes sociétés de gestion de portefeuille au monde, a fait ses preuves auprès des légendaires sélectionneurs d'actions tels que Peter Lynch du Magellan Fund et William Danoff du Contrafund. Sonu Kalra, qui gère le Fonds de croissance Fidelity Blue Chip («FBGRX»), a discrètement fait sa marque avec un niveau de performance constant, égalé seulement par quelques-uns de ses pairs. Le Fonds de croissance Blue Chip Fidelity est évalué quatre étoiles par Morningstar pour sa surperformance perpétuelle des indices et sa capacité démontrée à atténuer le risque. Depuis sa création en 1987, le fonds s'est avéré être une excellente position de base pour les portefeuilles d'investissement à long terme.

Stratégie d'investissement

Il est possible que le Blue Chip Growth Fund ait investi dans des sociétés de premier ordre, alors que Kalra préfère les grandes entreprises américaines. des entreprises dotées de modèles d'entreprise durables qui ont un potentiel de croissance à long terme. Bien que le fonds possède des actions traditionnelles de premier ordre, Kalra recherche spécifiquement des sociétés susceptibles d'augmenter leurs bénéfices de 10% ou plus chaque année.

Gestionnaire de portefeuille

Kalra est la dernière en date des meilleurs gestionnaires de portefeuille de Fidelity à superviser le Blue Chip Growth Fund. Il s'est joint à Fidelity en 1998 à titre d'analyste de recherche sur les actions dans les secteurs de la radio, de la télévision et du divertissement. Il a repris le Blue Chip Growth Fund en 2009 après avoir géré le portefeuille Select Computers, le portefeuille Select Technology et le portefeuille OTC. Après avoir obtenu une maîtrise ès arts de la Wharton School of Business de l'Université de Pennsylvanie, Kalra a occupé des postes en comptabilité et finance chez GE Capital. Pour témoigner de la confiance qu'il a dans la gestion de ses placements, Kalra a investi 1 million de dollars de son propre argent dans le fonds.

Portefeuille de placement

Au 30 juin 2016, le fonds compte 18 $. 5 milliards d'actifs sous gestion (AUM) ont investi dans près de 400 participations. Bien que le fonds investisse dans des actions de petite et moyenne capitalisation, la majorité sont des actions de sociétés à grande capitalisation de l'indice S & P 500. Le fonds est pondéré en actions technologiques dont un tiers est investi dans des sociétés telles qu'Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL AAPLApple Inc174 25 + 1. 01% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), Alphabet, Inc. (NASDAQ: GOOG GOOGAlphabet Inc1, 025. 90-0. 64% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), Amazon. com, Inc. (NASDAQ: AMZN AMZNAmazon.com Inc1, 120. 66 + 0. 82% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB > FBFacebook Inc180 17 + 0. 70% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) et Salesforce. com, Inc. (NYSE: CRM CRMSalesforce.com Inc102. 42-0. 28% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ). Un peu plus de 50% du portefeuille est réparti entre les actions de consommation cyclique, de soins de santé et de défense des consommateurs. Trois de ses plus importantes positions sont Visa, Inc. (NYSE: V VVisa Inc111 92 + 0. 50% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), Home Depot, Inc. (NYSE: HD HDThe Home Depot Inc164 22-0 10% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ). Le fonds investit également dans des sociétés privées ou des start-up d'une valeur de 1 milliard de dollars ou plus. L'un de ses investissements privés les plus réussis a été Uber Technologies, Inc., qui a plus que doublé de valeur. Performance des investissements

Le Blue Chip Growth Fund a une excellente histoire à raconter, ayant surperformé l'indice de référence Morningstar au cours de cinq des six dernières années. Les investisseurs qui ont détenu le fonds au cours des 10 dernières années ont vu leurs investissements plus que doubler. Au cours des 10 dernières années, le fonds a retourné 8,33%, et au cours des cinq dernières années, il a retourné 11,2%. Pour être un fonds à succès géré activement, il a un ratio de frais relativement faible de 0,89%.

Le rôle du Blue Chip Growth Fund dans un portefeuille

Le Blue Chip Growth Fund est considéré comme une position de base pour les investisseurs à long terme prêts à assumer un niveau de risque modéré. Le fonds investit dans des sociétés à fort potentiel de croissance qui, sur de bons marchés, peuvent surperformer d'autres actions, mais sur de mauvais marchés, cela peut entraîner une pression supplémentaire sur le portefeuille. Cependant, le gestionnaire du fonds a développé une feuille de route remarquable de surperformance des indices sur les marchés baissiers.