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Les fusions et les acquisitions sont plus fréquentes dans les secteurs des soins de santé, de la technologie, des services financiers et du commerce de détail. Dans le domaine des soins de santé et de la technologie, de nombreuses petites et moyennes entreprises ont du mal à rivaliser sur le marché avec la poignée de géants qui contrôlent l'industrie. Ces entreprises trouvent souvent plus rentable d'être acquis par l'un des géants pour un énorme salaire. La tourmente économique du XXIe siècle a précipité les fusions et les acquisitions dans le secteur des services financiers, où les entreprises qui ont survécu à la tempête ont sauvé des concurrents en difficulté en les rachetant. Enfin, la nature cyclique du secteur de la vente au détail présente souvent des difficultés de trésorerie pour les entreprises, ce qui les rend plus propices à l'acquisition par des concurrents plus solvables.

L'évolution rapide de l'industrie des soins de santé, avec la législation gouvernementale en tête, a posé des difficultés aux petites et moyennes entreprises qui n'ont pas les capitaux nécessaires pour suivre ces changements. De plus, alors que les coûts des soins de santé continuent de grimper en flèche, malgré les efforts du gouvernement pour les régner, nombre de ces entreprises trouvent presque impossible de rivaliser sur le marché et d'être absorbées par des sociétés plus grandes et mieux capitalisées.

L'industrie de la technologie évolue si rapidement que, comme les soins de santé, elle exige une présence massive et un soutien financier considérable pour que les entreprises restent pertinentes. Lorsqu'une nouvelle idée ou un nouveau produit arrive sur le marché, des géants de l'industrie tels que Google, Facebook et Microsoft ont l'argent pour le perfectionner et le mettre sur le marché. Beaucoup de petites entreprises, au lieu d'essayer sans succès de faire concurrence, se joignent aux grands acteurs de l'industrie.

Tout au long du XXIe siècle, en particulier à la fin des années 2000, les activités de fusion et d'acquisition ont été constantes dans le secteur des services financiers. De nombreuses entreprises qui n'ont pas été en mesure de faire face à la crise provoquée par la crise financière de 2007-2008 ont été acquises par des concurrents, dans certains cas, le gouvernement supervisant et aidant le processus. Alors que l'industrie et l'économie dans son ensemble se sont stabilisées dans les années 2010, les fusions et acquisitions par nécessité ont diminué. Cependant, les 15 plus grandes entreprises de l'industrie ont une capitalisation boursière de plus de 20 milliards de dollars en 2015, ce qui leur donne beaucoup de poids pour acquérir des banques et des fiducies régionales.

Le secteur du marché final dans lequel les fusions et acquisitions sont communes est le commerce de détail. Ce secteur est de nature hautement cyclique. Les conditions économiques générales maintiennent un niveau élevé d'influence sur la performance des entreprises de vente au détail. Quand les temps sont bons, les consommateurs magasinent plus, et ces entreprises font bien.Pendant les périodes difficiles, cependant, le commerce de détail souffre que les gens comptent pennies et limitent leurs dépenses aux nécessités. Dans le secteur du commerce de détail, une grande partie de l'activité de fusion et d'acquisition se déroule pendant ces périodes de ralentissement. Les entreprises capables de maintenir de bons flux de trésorerie lorsque l'économie plonge se trouvent dans une position d'acquérir des concurrents incapables de rester à flot au milieu des revenus réduits.