a:

On trouve des fonds communs de placement exonérés d'impôt dans de nombreuses sociétés d'investissement de premier plan. La plupart des fonds communs de placement offrent une variété de types d'investissement pour répondre aux objectifs des différents investisseurs. Plutôt que d'être un type rare de fonds communs de placement, les fonds exonérés d'impôt sont simplement composés de placements qui génèrent des intérêts exempts d'impôt.

Qu'est-ce qu'un fonds commun de placement?

Un fonds commun de placement est un type de sécurité très populaire auprès des investisseurs. Bien qu'un OPC soit techniquement un type de société d'investissement, le terme est le plus souvent utilisé pour désigner le portefeuille du fonds.

Les fonds communs permettent à de nombreux investisseurs de mettre en commun leur argent, tirant ainsi parti de leur pouvoir d'investissement combiné. De même que pour l'achat d'actions, les investisseurs achètent des actions du fonds, ce qui leur donne droit à une partie de son produit. Le fonds investit les contributions des actionnaires dans une gamme de titres, le plus souvent des actions, des obligations et des titres de créance à court terme, et distribue les bénéfices aux investisseurs en fonction de leurs participations.

Types de fonds

Il existe quatre principaux types de fonds communs de placement: les actions, les obligations, l'équilibre et le marché monétaire. Comme leur nom l'indique, les fonds d'actions et d'obligations sont composés d'investissements sur les marchés boursiers et obligataires, respectivement. Les fonds obligataires, comme les obligations elles-mêmes, tendent à être très stables et à produire des revenus lents mais stables au fil du temps. Les fonds d'actions peuvent être adaptés à divers objectifs d'investissement, allant d'une stratégie à haut risque et à forte récompense à un portefeuille diversifié axé sur la minimisation du potentiel de perte.

Les fonds de bilan comprennent une combinaison de ces deux titres qui présente un niveau de risque moyen. Communément appelées équivalents de trésorerie, les fonds du marché monétaire sont composés de placements dans des titres de créance à court terme, tels que des bons du Trésor et des effets de commerce, qui arrivent à échéance dans les trois mois.

Fonds exonérés d'impôt

Les fonds communs de placement investis dans des obligations gouvernementales ou municipales, appelées munis, sont souvent considérés comme des fonds exonérés d'impôt ou exonérés d'impôts parce que les intérêts générés par ces obligations ne sont pas imposables. Dans certains cas, les obligations émises dans votre pays de résidence peuvent être exemptes de triple imposition, ce qui signifie que les intérêts sont exonérés de tous les impôts sur le revenu des États, locaux et fédéraux. Cependant, toutes les obligations ne sont pas exonérées de toutes taxes. Si l'intérêt sur certaines obligations est exonéré de l'impôt sur le revenu national ou local, il peut néanmoins être soumis à l'impôt fédéral sur le revenu, comme c'est le cas pour les bons du Trésor (obligations du Trésor).

Parce que les fonds communs de placement exonérés d'impôt sont composés d'obligations émises par le gouvernement, ils ont tendance à avoir des taux de rendement beaucoup plus bas que les fonds qui comprennent des titres plus volatils. Pour certains, les avantages fiscaux de ces investissements l'emportent sur la réduction du potentiel de gains. Que ce compromis soit bénéfique dépend en grande partie de votre taux d'imposition sur le revenu et de ce que votre investissement pourrait rapporter dans un fonds imposable.

Lorsque vous envisagez d'investir dans des fonds communs de placement, il est important de tenir compte des incidences fiscales particulières de chaque fonds afin de vous assurer que vous ne serez pas aveuglé par une facture d'impôt sur un placement annoncé en franchise d'impôt.

Gains en capital

Bien que les intérêts sur les obligations d'État soient souvent exonérés d'impôt, les gains en capital réalisés lorsque les obligations sont vendues à prime ne sont pas exonérés d'impôt. Parce que les investisseurs dans les fonds communs de placement n'ont aucun contrôle sur le moment où les obligations sont achetées et vendues, il existe un potentiel de charge fiscale inattendue si le fonds génère des profits sur les gains en capital plutôt que sur les intérêts.