La peur d'une nouvelle crise financière vous empêche-t-elle de dormir à 3 heures? m. ? Êtes-vous terrifié à l'idée de ce qui pourrait arriver à votre portefeuille de retraite si l'économie nationale ou mondiale connaît un ralentissement énorme comme celui que nous avons vécu en 2008-2009?

Si oui, il est temps de regarder de plus près vos fonds. Vous devez savoir si votre portefeuille est structuré pour résister à une baisse importante du marché boursier. Si ce n'est pas, quelques changements peuvent vous mettre dans une meilleure position pour traverser une récession sans avoir à changer radicalement vos plans de retraite. (Pour en savoir plus, consultez Gestion de votre portefeuille de retraite en 2016 .)

Un succès majeur

Les replis boursiers et les corrections sont monnaie courante et les chutes de marché, bien qu'elles ne soient pas courantes, sont une expérience pour tous ceux qui investissent pour la retraite, affirme Gary Silverman, planificateur financier agréé , fondateur de Personal Money Planning, un conseiller en placement inscrit offrant des services de planification financière et de gestion de placements à Wichita Falls, au Texas. Mais les gens dont les plans de retraite ont été déraillés par la crise financière n'ont jamais vraiment été prêts, il dit: «Dire qu'ils étaient prêts reviendrait à dire que quelqu'un qui conduit à travers le pays sans boucler sa ceinture de sécurité est sûr, dans un accident. "

Supposons que votre portefeuille se compose de 60% d'actions et de 40% d'obligations et qu'il ait une valeur totale de 1 million de dollars. Cela signifie que vous possédez 600 000 $ d'actions et 400 000 $ d'obligations. Si le marché boursier subit une baisse de 20%, votre portefeuille boursier d'une valeur de 600 000 $ vaudra 480 000 $. S'il subit une baisse de 30%, vos actions auront une valeur de 420 000 $. Eric Meermann, planificateur financier certifié et gestionnaire de portefeuille au bureau de Palisades Hudson Financial Group à Scarsdale, NY, recommande de tenir compte du montant que vous pourriez tolérer sans abandonner votre stratégie à long terme. l'événement d'un ralentissement. "Vendre quand les choses ont déjà baissé est la pire stratégie, et les investisseurs sont souvent victimes de leurs émotions dans ces moments-là", a-t-il dit. Avoir un plan peut vous aider à rester rationnel.

Les pertes de papier ne sont un problème que si vous êtes obligé de vendre des actions quand elles sont en panne parce que vous n'avez pas d'autre moyen de payer vos factures. Si vous avez suffisamment d'actifs contracycliques pour surmonter un marché baissier jusqu'à ce qu'il se rétablisse, tout ira bien.

Actifs contre-cycliques

«Les individus en retraite ou en fin de retraite ne devraient pas avoir une allocation en actions dans leur portefeuille si importante qu'elle entraînerait une perte de 20% à 40% de leur portefeuille total en cas de crise» Andrew Marshall, un planificateur financier indépendant à San Diego.L'une des façons d'amortir l'impact des chocs boursiers consiste à investir massivement dans des obligations du Trésor, peut-être en investissant dans le TLB iShares 20+ Year Treasury (TLT), qui a augmenté de 120% au cours des 10 dernières années, dont 33 % en 2008, conseille Marshall.

Meir Mandell, professionnel des services financiers chez New York Life à Brooklyn, N. Y., affirme que les obligations à haut rendement, la dette publique et les rentes à revenu fixe sont des actifs qui se comportent habituellement dans une économie en baisse. Il suggère de suivre la règle des 100 moins votre âge, selon laquelle, par exemple, si vous avez 61 ans, vous ne devriez affecter que 39% de votre portefeuille aux actions.

Meerman dit que pour être bien diversifié, votre portefeuille devrait non seulement avoir un mélange d'actions et d'obligations, mais aussi un mélange au sein des actions elles-mêmes. Il recommande des fonds communs de placement et des fonds négociés en bourse (FNB) pour réaliser une vaste diversification à faible coût et préfère cette stratégie à la détention de titres individuels. Il dit aussi que vous devriez vous concentrer sur la détention de différents types de stocks, tels que les grandes capitalisations américaines, les actions de petites sociétés américaines et les actions de sociétés internationales.

En outre, ajoute Meerman, en période de crise, il peut être utile de disposer d'actifs qui ne sont pas fortement corrélés avec le marché boursier, tels que l'énergie et l'immobilier. Parce que ces actifs ont tendance à mieux performer en période de forte inflation, vous devez leur allouer en permanence une petite partie de votre portefeuille d'actions.

The Bottom Line

«Investir avant et après la retraite doit tenir compte du fait que des marchés malsains se produisent», prévient Silverman. "Les corrections arrivent. Les accidents se produisent. Des décennies de temps se produisent sans retour sur vos investissements en actions. Les obligations peuvent perdre de l'argent sur plusieurs années. L'argent peut revenir moins dans une année que ce que les impôts et l'inflation vous volent dans le même laps de temps. C'est normal, et n'importe qui regarde un tableau des rendements du marché peut le voir. "

Si votre plan ne fonctionne que si rien ne va vraiment mal au marché, vous n'êtes pas bien préparé à la retraite. (Pour en savoir plus, voir

Retarder la retraite? Voici comment modifier vos plans

.)