Problème avec une mauvaise banque? Le FDIC est de retour!
Vous aviez un compte de courtage chez Bernie Madoff? SIPC vous a couvert!

Votre compagnie d'assurance-vie fait faillite. Oh oh … maintenant quoi? !

Malgré la prise de contrôle d'AIG par le gouvernement fédéral en septembre 2008, la plupart des gens sont surpris par le fait que le rôle de la protection des consommateurs contre les faillites des compagnies d'assurance tombe entre les mains des gouvernements des États. Les organismes de réglementation des assurances d'État sont chargés de surveiller la santé financière des compagnies d'assurance autorisées à exercer leurs activités dans leurs États respectifs. Après que les régulateurs interviennent et que tout éclate, c'est le travail du fonds de garantie de l'État d'intervenir et de protéger les assurés.

VOIR: Les régulateurs financiers: qui ils sont et ce qu'ils font

Echec de la compagnie d'assurance 101
Lorsqu'une compagnie d'assurance échoue et est mise en liquidation, le fonds de garantie protéger les assurés de l'Etat. Si possible, le fonds de garantie tentera de transférer les polices à d'autres compagnies d'assurance stables; si cela échoue, la politique continuera d'être administrée par le fonds central de garantie. Lorsqu'un fonds de garantie d'État prend en charge une police d'assurance ou de rente, il est soumis aux limites de couverture fixées par chaque État.

En Floride, par exemple, les limites pour les prestations d'assurance-vie et de rente sont les suivantes:

Assurance-vie

Prestation de décès: 300 000 $ par assuré

• Remboursement: 100 $ , 000 par assuré
• Rente

Remboursement: 250 000 $ pour une rente différée par propriétaire de contrat

• Rente en rente: 300 000 $ par titulaire de contrat
• En matière d'assurance-vie, déterminer si avoir une couverture et combien la couverture est fournie par votre état est assez simple. D'autre part, si vous avez une rente variable, vous devrez revoir votre contrat de rente et lire les petits caractères énoncés par votre état pour savoir si vous êtes protégé. Dans le cas de la Floride, une police de rentes à capital variable n'est pas couverte à moins que certains aspects de la police soient garantis par l'assureur. Cela signifie que la compagnie d'assurance est payée pour couvrir une sorte de responsabilité associée à la politique. Aucune responsabilité envers l'assureur ne signifie aucune aide pour vous.

Si vous souhaitez obtenir des informations sur la couverture de votre état, vous pouvez consulter le site Web de l'Organisation nationale des associations de garantie d'assurance vie et maladie. Une fois que vous êtes sur ce site, vous pouvez cliquer sur le lien pour l'association de votre état. Si vous ne comprenez pas complètement ce qui est couvert, appelez directement l'association de votre état pour obtenir de l'aide concernant votre situation.

Maximiser votre couverture

Si vous souhaitez augmenter la taille de votre couverture de garantie de fonds d'État, vous devez travailler dans les limites de la loi de votre état.Dans la majorité des États, vous pouvez augmenter la couverture en faisant affaire avec plusieurs assureurs. Dans la plupart des états, la limite de couverture individuelle est distribuée par entreprise, donc si vous avez deux polices avec
deux sociétés différentes , vous obtiendrez le double de la couverture. Cette technique de couverture par plusieurs compagnies d'assurance est similaire à la façon dont les gens maximisent leur couverture FDIC en ouvrant des comptes bancaires auprès de plusieurs banques. Étant donné le montant important de l'assurance-vie et les problèmes de souscription qui seraient associés à l'obtention de polices d'assurance-vie multiples par différentes compagnies d'assurance, ce n'est pas pratique dans la réalité et cela pourrait vous coûter plus d'argent pour le même montant de couverture.

D'un autre côté, faire des affaires avec plusieurs compagnies de rentes pour augmenter vos limites de couverture peut être une stratégie utile. Bien que ce ne soit pas pratique pour l'assurance-vie, la plupart des États donneront à votre conjoint un niveau de couverture en double s'il ou elle possède une rente. Par exemple, si vous cherchez à investir 200 000 $ dans une rente et la garantie de votre état est de 100 000 $ par personne, vous et votre conjoint pourriez investir avec la même compagnie pour obtenir la couverture de 200 000 $ en valeur monétaire. Les garanties sur les rentes variables au cours du repli 2008-2009 ont été une source majeure de difficultés financières pour la plupart des compagnies d'assurance sur le marché des rentes à capital variable, et ce n'est pas une coïncidence si les grands assureurs ayant de gros portefeuilles de rentes à capital variable 3, 4 milliards de dollars et Lincoln 950 millions de dollars). En conséquence, tout ce qui peut aider à consolider votre exposition à une société de rente est probablement une bonne idée.

VOIR: Le coût des garanties de rentes variables

Un défaut dans le système

Le problème avec le système de garantie dans la plupart des états est qu'il n'a pas de réserve préfinancée, ce qui signifie qu'il n'y a pas de fonds mis de côté. d'entre eux échoue. Plutôt que d'obliger les compagnies d'assurance à verser des fonds chaque année comme les banques le font pour la FDIC, les fonds de garantie de l'État répartissent les pertes et les reversent aux autres compagnies d'assurance agréées par l'État dans le même secteur d'activité. part de marché dans l'état. Si vous évaluez les frais après une défaillance catastrophique d'un acteur majeur, c'est comme demander à Bank of America et Citgroup de couvrir les pertes de Lehman. Si une catastrophe de grande ampleur se produisait, il est difficile de savoir si la structure qui finance le système de filets de sécurité actuel serait en mesure de réussir sans un certain type d'intervention des contribuables.
Conclusion

Alors que le filet de sécurité de l'État a fonctionné avec succès pendant de nombreuses années, il présente des failles potentielles. En fin de compte, les personnes qui cherchent à souscrire une assurance-vie ou une rente devraient d'abord compter sur les cotes d'assurance de l'assureur et sur leur solidité financière. Cependant, répartir le risque et se positionner en tête de file en cas de problème est toujours une bonne idée. Cette maxime est particulièrement vraie si vous avez beaucoup d'argent dans des annuités variables avec des garanties sur eux.
VOIR: Votre compagnie d'assurance va-t-elle se coucher?