Les obligations d'épargne et les certificats de dépôt (CD) sont tous deux des titres de créance pouvant être achetés dans le commerce. Les investisseurs utilisent ces deux types d'investissement pour générer des revenus sur l'argent dans une alternative à faible risque aux actions, à l'immobilier ou à d'autres instruments de placement complexes. Pour 2016, les obligations d'épargne sont plus avantageuses que les CD en raison de la hausse des taux d'intérêt.

Le rapport risque / rendement des obligations d'épargne sera meilleur en 2016

Les obligations d'épargne et les CD sont considérés comme des placements hautement sûrs. Cependant, les obligations d'épargne fédérales sont considérées comme les instruments de dette les moins risqués parce qu'elles ont une cote de crédit de AAA et sont entièrement garanties par le gouvernement fédéral. Cela fait que le risque d'investir dans une obligation d'épargne est inférieur au risque d'investir dans un CD.

Les obligations d'épargne paient un taux d'intérêt plus faible sur le capital investi que les CD pour compenser le risque inférieur. Bien que le rendement d'une obligation d'épargne soit normalement inférieur à celui d'un CD, il procure également une plus grande sécurité tout en continuant de verser des intérêts sur un montant en capital. En 2016, avec la fluctuation des taux d'intérêt, la volatilité des prix du pétrole et la crise de la dette grecque qui se profile encore, il est préférable d'aller avec l'investissement de la dette avec une note AAA.

Alors que les obligations d'épargne sont considérées comme plus sûres, les CD sont assurés par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) jusqu'à concurrence de 250 000 dollars par banque. Donc, si un investisseur fait un investissement modeste, il serait sage de discuter des CD et des obligations d'épargne ayant des cotes de crédit élevées avec un conseiller financier avant d'investir.

Les obligations d'épargne bénéficient d'une plus grande flexibilité en 2016

La Réserve fédérale a déjà augmenté les taux d'intérêt de façon marginale pour la première fois depuis près d'une décennie. Il y a d'autres spéculations sur le fait que la Fed va de nouveau relever les taux d'intérêt en 2016. Cela signifie que les investisseurs qui souhaitent investir dans un instrument d'emprunt doivent se préparer à la probabilité de hausse ou de fluctuation des taux.

Il existe deux types différents d'obligations d'État. Une obligation EE est une obligation à taux fixe dont la valeur nominale est garantie doubler sur une période de 20 ans. Le taux est fixe lorsque l'obligation est achetée, et l'impôt est différé jusqu'à ce que l'obligation soit encaissée. Une obligation I a un taux d'intérêt fixe et variable. Le taux fixe est fixé lorsque l'obligation I est achetée, et le taux variable est ajusté tous les six mois en fonction de l'inflation des prix à la consommation.

Pour 2016, il serait logique que les investisseurs profitent de la fluctuation des taux d'intérêt en achetant des obligations. Cela les protège contre de nouvelles hausses des taux d'intérêt avec la composante variable, et la composante à taux fixe protège également contre la possibilité de taux d'intérêt fixes ou décroissants.

Délai d'attente avant l'échéance

Les obligations d'épargne sont essentiellement des emprunts d'État des États-Unis. Les coupures courantes vont de 25 à 10 000 dollars et l'investisseur doit attendre au moins six mois avant d'encaisser une obligation d'épargne. Cependant, il est possible de conserver une obligation d'épargne pendant 30 ans, ce qui permet à un investisseur de percevoir des intérêts sur le capital pendant toute la période. En revanche, les CD

ont des échéances généralement comprises entre un et cinq ans. Lorsqu'un investisseur achète un CD, le capital est immobilisé pendant toute la durée de vie du CD, et l'institution financière émettrice du CD peut imposer une lourde pénalité pour retrait anticipé. Après la maturité du CD, un investisseur doit encore magasiner pour un autre CD avec des taux favorables. Cela rend le délai de maturité favorable aux investisseurs qui investissent dans des obligations d'épargne, ce qui ajoute à la flexibilité décrite ci-dessus.