De nombreux parents font tout ce qui est en leur pouvoir pour enseigner à leurs enfants comment gérer efficacement l'argent, en utilisant des tirelires, des allocations et d'autres outils pour aider leurs enfants à apprendre la valeur d'un dollar. Cependant, avec le temps, ces rôles commencent à s'inverser. Les enfants grandissent et ont leurs propres enfants et les parents prennent leur retraite et commencent à ressentir les effets du vieillissement. Les enfants qui ont maintenant la quarantaine et la cinquantaine doivent peut-être commencer à penser à aider leurs parents âgés à gérer leur argent, dans la dernière phase de leur vie. Cela peut être difficile dans certains cas, mais il y a des choses qui peuvent être faites pour faciliter le processus. (Pour tirer le meilleur parti de vos dollars, consultez 5 façons d'allonger votre budget de retraite .)
TUTORIEL: Principes de base de la planification de la retraite

L'impact du vieillissement sur la gestion financière Comme dans tous les autres domaines de la vie, l'âge peut éventuellement réduire la capacité d'une personne à gérer son argent et à prendre des décisions financières judicieuses. À mesure que le cerveau ralentit et rétrécit avec le temps, la déficience cognitive qui en résulte peut avoir un impact négatif sur sa capacité à évaluer l'information financière et à agir correctement. La vieillesse peut rendre la gestion des finances plus difficile, car les personnes âgées ont tout simplement moins d'énergie à consacrer à des questions pratiques, comme payer des factures ou équilibrer le chéquier. Bien sûr, d'autres conditions liées au vieillissement, telles que la diminution de l'ouïe et de la vue, l'arthrite et la maladie d'Alzheimer, peuvent rapidement détruire la capacité de gérer ses finances et d'autres affaires du monde, à quelque titre que ce soit.

Dans de nombreux cas, les couples plus âgés ont partagé différentes tâches financières entre eux, où l'épouse paie peut-être les factures et fait les courses, tandis que le mari prend les décisions d'investissement. Bien que cette entente puisse bien fonctionner pendant que les deux conjoints vivent, cela signifie que lorsqu'un conjoint meurt, le conjoint survivant peut immédiatement faire face à un certain nombre de tâches financières qu'il est incapable d'accomplir. Ce type d'ajustement soudain peut entraîner des erreurs de planification financière et successorale sérieuses et coûteuses, surtout si le parent survivant est trop affligé pour pouvoir penser clairement.

Les couples plus âgés dont les deux conjoints vivent encore peuvent également rencontrer ces pièges. C'est là que les enfants doivent souvent intervenir, en enseignant à leurs parents les compétences nécessaires pour accomplir les tâches de l'autre conjoint, si nécessaire, ou bien en les exécutant pour lui ou elle.

Faire face au problème Il y a beaucoup de questions à prendre en compte lorsqu'il s'agit d'aider les parents vieillissants avec leur argent. Un bon point de départ est la couverture d'assurance santé et soins de longue durée. Si les parents ne sont pas couverts adéquatement dans ce domaine, il serait peut-être sage de les payer pour eux, si possible, parce que le coût de la couverture pourrait être minime, comparé aux dépenses qui pourraient être engagées à un moment ou à un autre. .

Une évaluation honnête de leur épargne-retraite devrait être la prochaine étape. Les portefeuilles d'investissement doivent être analysés pour voir s'ils correspondent à la tolérance au risque et aux objectifs d'investissement des parents, car on ne peut pas nécessairement compter sur leurs conseillers financiers pour faire cela correctement. Dépasser le budget et le bilan des parents peut aussi être une bonne idée. Si les parents n'arrivent pas à joindre les deux bouts avec leur revenu actuel, alors des ajustements doivent être faits ici aussi. (Pour des idées sur la façon de rétablir votre budget, lisez Budget gonflé - Comment couper le gras .)

Comment aider Dans de nombreux cas, c'est une bonne idée pour au moins un des enfants à s'ajouter aux comptes financiers et autres de leurs parents en tant que personne d'intérêt, fournissant ainsi un moyen informel de surveiller les finances de leurs parents. Cela peut alerter les enfants à des problèmes potentiels tels que les frais de retard, les paiements manqués pour les hypothèques, les services publics ou d'autres obligations, ou des retraits importants de l'épargne pour des raisons non précisées. Bien sûr, la mise en place de paiements automatiques de factures et de services bancaires en ligne peut contribuer grandement à résoudre ces problèmes.

Il peut également être judicieux de mettre en place le dépôt direct pour toutes les sources de revenus qui le permettent, comme la sécurité sociale, les pensions et les IRA, réduisant ainsi le nombre de voyages qu'ils doivent effectuer à la banque. Si l'épargne des parents est insuffisante, il est peut-être temps maintenant de les aider, car cela donnera plus de temps à la croissance des fonds supplémentaires.

Une hypothèque inversée pourrait aussi être une source de revenu importante pour ceux qui ont accumulé des capitaux importants dans leurs maisons. Les enfants peuvent aussi avoir besoin d'envisager des solutions plus pratiques, comme d'emmener leurs parents chez eux ou de consacrer beaucoup de temps ou de ressources pour s'occuper d'eux, dans leur propre résidence.

Planification successorale L'un des aspects les plus importants de l'aide financière aux parents est de s'assurer que les enfants ont l'autorité légale d'agir au nom de leurs parents, si nécessaire. Dans certains cas, les enfants peuvent s'ajouter aux comptes de leurs parents en tant que locataires conjoints, ce qui peut leur permettre d'écrire des chèques ou de payer des factures au nom de leurs parents, s'ils deviennent incapables de le faire eux-mêmes. Cependant, cela peut avoir des répercussions défavorables sur les dons et les successions dans certains cas. Si les comptes conjoints ne peuvent être utilisés, des procurations médicales et des testaments de vie durables doivent être mis en place, ce qui permettra à l'exécuteur désigné de prendre des décisions financières et médicales au nom des parents.

Une rencontre avec chacun des conseillers des parents est également recommandée, si possible, pour qu'ils connaissent les enfants lorsqu'ils règlent la succession des parents. Les enfants doivent également s'assurer que tous les bénéficiaires figurant sur les comptes et les polices d'assurance de leurs parents sont correctement spécifiés et qu'aucun de leurs biens ne fera l'objet d'une homologation. Cela peut être fait en plaçant les actifs parentaux dans une fiducie vivante révocable ou en spécifiant un transfert sur rendez-vous de décès, pour chaque compte de non-retraite.

The Bottom Line Les enfants adultes dont les parents vieillissants ont besoin d'aide pour leurs finances ne devraient pas hésiter à discuter de ces questions avec eux, même si cela n'est pas menaçant. Il est également important que les enfants permettent à leurs parents de conserver autant d'indépendance que possible et de respecter leurs limites personnelles. Ceux dont les parents ne sont pas disposés à faire face à ce problème devront peut-être demander l'avis d'un thérapeute familial qui possède une certaine expertise financière. Pour plus de renseignements sur la façon d'aider les parents âgés à gérer leur argent, consultez votre planificateur ou votre conseiller financier. (Pour aider à établir un plan successoral, voir 6 Must-Haves de planification successorale .)