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Le calcul utilisé pour déterminer les flux de trésorerie disponibles est le résultat net plus l'amortissement et la dépréciation moins la variation du fonds de roulement moins les dépenses en capital. Les flux de trésorerie d'exploitation sont calculés de la même manière, en omettant les dépenses en capital.

Les flux de trésorerie disponibles sont le plus souvent définis comme les flux de trésorerie d'exploitation moins les dépenses en capital. Une définition plus stricte inclut les dépenses de dividendes en tant que dépenses en capital. Les dépenses en immobilisations sont jugées nécessaires pour maintenir la position concurrentielle et l'efficacité opérationnelle d'une entreprise. De nombreux analystes estiment que les dépenses en dividendes sont tout aussi importantes que les dépenses en capital. Le conseil d'administration d'une société peut choisir de réduire le paiement d'un dividende. Cependant, cela a généralement un effet négatif sur le cours des actions, car les investisseurs ont tendance à vendre des participations dans des sociétés qui réduisent les dividendes.

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Les flux de trésorerie disponibles et les flux de trésorerie liés à l'exploitation sont parfois utilisés pour définir un ratio utile lorsque l'on compare des concurrents dans des secteurs identiques ou comparables.

Le flux de trésorerie disponible est une mesure de la performance financière, similaire au bénéfice, et son utilisation est considérée comme l'un des principes comptables non généralement acceptés. Il mesure le flux de trésorerie disponible pour distribution à tous les détenteurs de titres de la société. Il peut être envisagé comme de l'argent liquide après le financement des projets pour maintenir ou élargir la base d'actifs. De nombreux analystes préfèrent les flux de trésorerie disponibles aux bénéfices pour évaluer la performance d'une entreprise, car les flux de trésorerie disponibles sont plus difficiles à fabriquer. En termes généraux, plus le flux de trésorerie disponible d'une entreprise est élevé, mieux c'est.

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Le flux de trésorerie d'exploitation, le flux de trésorerie disponible et les résultats sont des paramètres importants dans l'évaluation d'une société envisagée pour investissement. La réservation d'une grande vente a pour effet de stimuler les bénéfices. Cependant, si une entreprise n'est pas payée pour cette vente, les flux de trésorerie sont affectés. Dans d'autres situations, une entreprise peut être très rentable sur la base des flux de trésorerie, mais elle a de maigres revenus si elle se trouve dans des industries à forte intensité de capital, ce qui nécessite d'importantes dépenses en immobilisations. La dépréciation accélérée des actifs crée également un différentiel élargi entre les flux de trésorerie et les bénéfices déclarés.

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Apple (AAPL) a déclaré des flux de trésorerie disponibles de 70 $. 02 milliards en 2015, en hausse de 39. 64% par rapport à l'année précédente. Apple a déclaré un flux de trésorerie d'exploitation de 81 $. 27 milliards, en hausse de 36,9% par rapport à 2014. Le bénéfice net aurait été de 53 $. 39 milliards, ce qui représente une augmentation de 35. 14%. Sur une base annuelle, Apple a augmenté ses flux de trésorerie opérationnels et ses flux de trésorerie disponibles au cours de chacune des cinq dernières années. Les bénéfices ont diminué de 2012 à 2013 et ont augmenté les uns des autres au cours des cinq dernières années avant le rapport.

Les entreprises qui affichent des flux de trésorerie d'exploitation, des flux de trésorerie disponibles et des bénéfices plus élevés ont tendance à avoir une plus grande appréciation de la valeur de leurs actions.Certains analystes étudient également les flux de trésorerie disponibles, les flux de trésorerie d'exploitation et le bénéfice par action. Cela permet une dilution des flux de trésorerie ou des bénéfices si une société émet plus d'actions pour lever des capitaux et par le biais de packages de rémunération des employés.