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Les investisseurs axés sur la préservation du capital recherchent souvent des solutions à revenu fixe, comme les obligations d'État ou municipales à faible risque, les actions privilégiées, les produits d'épargne bancaires traditionnels ou les fonds communs de placement. Chacun de ces véhicules d'investissement offre un degré de sécurité à partir de marchés boursiers autrement volatils en plus d'un flux potentiel de titres à revenu fixe. Bien que chaque stratégie ait ses mérites et ses inconvénients uniques, un fonds du marché monétaire est un choix populaire parmi les investisseurs averses au risque. Un fonds du marché monétaire offre aux investisseurs une gamme d'avantages qui ne se retrouvent pas en combinaison avec d'autres supports à revenu fixe, y compris la liquidité, la sécurité et le rendement.

Les fonds communs de placement du marché monétaire offrent aux investisseurs des liquidités et de la sécurité en investissant dans des titres à court terme à risque relativement faible. Les gestionnaires de fonds investissent l'argent des investisseurs groupés dans des titres du marché monétaire, notamment des certificats de dépôt bancaires, des billets d'agences fédérales, du papier commercial de haute qualité ou des émissions d'État, comme des bons du Trésor. La Securities and Exchange Commission (SEC) exige que seuls les titres ayant les notations de crédit les plus élevées soient disponibles à l'achat dans des fonds du marché monétaire, créant ainsi un degré de sécurité pour les investisseurs ne se trouvant pas dans d'autres placements à revenu fixe. Les fonds du marché monétaire sont également très liquides en raison de la courte durée des investissements sous-jacents d'un fonds.

Outre la sécurité et la liquidité, les fonds monétaires offrent la possibilité d'obtenir des rendements supérieurs à ceux des équivalents de trésorerie classiques, tels que les comptes d'épargne ou les comptes du marché monétaire offerts par une banque ou une caisse de crédit. L'objectif d'un marché monétaire est de maintenir sa valeur nette d'inventaire (NAV) à 1 dollar, ce qui ne se traduit pas par une croissance du capital. Cependant, les fonds du marché monétaire ont fourni aux investisseurs des rendements légèrement plus élevés que les équivalents de trésorerie classiques au fil du temps, car les gestionnaires de fonds peuvent diversifier les placements sous-jacents.