Le marché boursier peut être un endroit inconstant où placer votre argent. Bien qu'il y ait de longues séries de gains solides, il y a d'autres périodes où le marché se comporte de façon opposée. Alors que se précipiter à la marge pour vendre tous les investissements peut être la meilleure façon de réagir lorsque les perspectives d'un marché baissier émergent, un marché baissier peut être le meilleur moment pour améliorer votre portefeuille.

Examinez votre allocation d'actifs

Un marché baissier est un bon moment pour jeter un coup d'œil à votre portefeuille et faire les ajustements nécessaires pour l'aligner avec vos objectifs.

En fonction de vos objectifs d'investissement, votre portefeuille devrait être composé d'une certaine partie des actions américaines, des actions internationales, des obligations américaines, des obligations étrangères et des placements alternatifs. Cette répartition est appelée votre allocation d'actifs. (Pour en savoir plus, voir Atteindre l'allocation d'actifs optimale .)

Dans les marchés à la fois forts et faibles, chaque classe d'actifs fonctionne différemment. Au fil du temps, il est possible que votre répartition d'actifs change radicalement. Si vous constatez que votre portefeuille n'est plus en ligne avec votre répartition d'actifs cible, il peut être temps de rééquilibrer.

Acheter plus bas pour vendre plus tard

Warren Buffett, un investisseur renommé, a déjà dit que les investisseurs devraient «avoir peur lorsque les autres sont cupides et cupides lorsque les autres ont peur. "Au premier signe d'un marché baissier, certains investisseurs se précipitent pour vendre tout ce qu'ils ont, ce qui fait baisser les prix.

Alors que certains investisseurs tentent de profiter des marchés baissiers, les investisseurs à long terme et les investisseurs axés sur la valeur considèrent la baisse du marché comme une opportunité d'acheter des actions à un prix nettement inférieur. (Pour en savoir plus, voir: Profiter des marchés baissiers et baissiers .)

Ce n'est pas parce qu'une action est en panne qu'elle reviendra plus tard, mais si les fondamentaux de l'entreprise n'ont pas changé, une baisse le prix de l'action pourrait être le signal d'un achat d'aubaine.

Les stocks montent et descendent souvent ensemble. Dans certaines situations, cela a du sens. Cependant, si une entreprise obtient de très bons résultats et que le cours de l'action chute parce que d'autres sociétés similaires ont mal performé, il est utile de faire une analyse approfondie et de décider si cette action est sous-évaluée.

Les mesures courantes pour évaluer une action sont le modèle d'évaluation des immobilisations, l'analyse des multiples et une analyse des flux de trésorerie disponibles actualisés. Ces outils vous aident à trouver la valeur intrinsèque d'une action et vous aident à décider si le moment est propice à l'achat.

Lorsque les marchés sont peu performants, une analyse multiple est une méthode privilégiée pour déterminer si une action est sous-évaluée ou surévaluée par rapport à son secteur d'activité. (Pour en savoir plus, voir: Analyse d'investissement: évaluation d'un stock avec analyse multiple .)

Le blogueur des finances personnelles Will Lipovsky de First Quarter Finance est d'accord.Il dit qu '"un marché en baisse est le meilleur moment pour acheter. "

Soyez bien positionné pour l'up-side

Historiquement, le marché boursier dans son ensemble est revenu de chaque dépression, récession ou bulle pour mieux performer que jamais auparavant. Si vous voulez sortir d'un marché volatil ou baissier et prospérer, vous pouvez vous positionner pour remonter la vague lorsque le marché se redresse. (Pour en savoir plus, voir: 8 façons de survivre à un repli boursier .)

Statistiquement, ceux qui vendent lorsque le marché s'effondre et rachètent lorsque le marché se rétablit ne se portent pas aussi bien que ceux qui surmonter les mauvais moments sans vendre. La raison en est simple: ceux qui vendent ratent la remontée lorsque le marché se redresse, et ceux qui détiennent sont déjà sur le marché pour profiter de gains solides.

Alors que certains investisseurs chanceux réussissent à trouver leur place sur le marché, la plupart d'entre nous ne l'achèveront jamais parfaitement et finiront par perdre si nous vendons et essayons de racheter au bon moment. (Pour plus d'informations, voir: La détention de titres pendant 20 ans peut transformer les mauvais retours en bons .

Passer à l'exposition au marché entier

Investir dans des actions individuelles est très intéressant. mais les actions individuelles sont beaucoup plus risquées que d'investir dans le marché dans son ensemble.

Chaque stock présente une mesure du risque par rapport au marché, appelé bêta. Les actions à bêta élevé sont plus volatiles que le reste du marché, et les actions à bêta faible évoluent généralement avec le marché. Lorsque vous regardez le bêta de votre portefeuille total, vous pouvez voir à quel point vous pouvez vous attendre à passer au marché.

Si vos actions sont beaucoup plus volatiles que le marché dans son ensemble, vous pouvez perdre gros sur le ralentissement ou la reprise lorsque le marché change.

Les gestionnaires de portefeuille qui gèrent de grands fonds communs de placement et des FNB sont évalués en fonction de leur rendement par rapport au marché. Ces gens sont des experts bien payés qui passent leurs journées à regarder les actions et à faire des transactions pour tenter de battre le marché. La chose est, ils ne sont généralement pas le marché.

En fait, investir dans un FNB S & P 500 à faibles frais va battre presque tous les fonds communs de placement à long terme. Si une équipe de professionnels de l'investissement hautement qualifiés qui passent 60 à 80 heures par semaine à essayer de ne pas battre le marché la plupart du temps, vous ne pouvez probablement pas battre le marché non plus.

Alors, pourquoi perdre du temps et risquer de perdre un petit portefeuille de titres individuels alors que le marché devrait sans doute mieux performer? À moins d'avoir un très gros portefeuille, abandonner les actions individuelles pour investir dans des fonds indiciels à faible taux d'intérêt constitue le meilleur moyen d'obtenir une diversification et de meilleures performances dans toutes les conditions du marché.

The Bottom Line

Alors que de nombreux investisseurs s'inquiètent et vendent lorsque les marchés sont volatils et commencent à afficher des tendances à la baisse, les investisseurs classiques réussissent mieux lorsqu'ils laissent leurs investissements à long terme.

Si votre portefeuille est optimisé, vous serez en mesure de profiter de gains importants lorsque le marché se rétablira. Du bas de la Grande Récession à la mi-2015, la valeur du S & P 500 a presque quadruplé, et environ 25% de plus que le plus haut historique jamais enregistré avant la récession.

Chaque fois que le marché est instable ou qu'il montre des signes de correction ou de ralentissement, gardez cela à l'esprit. Bien que cela puisse être douloureux à court terme, l'histoire nous dit que vos résultats à long terme seront bien meilleurs si vous gardez une tête froide et restez sur le marché. Gardez cela à l'esprit la prochaine fois que vous lirez un titre sensationnaliste vous disant qu'il est temps de vendre.