Le gouvernement des États-Unis a créé le Bureau de la protection financière des consommateurs (CFPB) en 2010 au titre de la loi Dodd-Frank dans le cadre de sa réponse à la crise financière de 2008. Cette nouvelle agence exécutive (l'idée originale du professeur de droit de Harvard, désormais sénateur, Elizabeth Warren) est un bureau indépendant au sein du Federal Reserve System. Il a repris diverses fonctions précédemment exercées par sept agences différentes.

Son but est d'aider les consommateurs à éviter et à lutter contre les pratiques financières déloyales, trompeuses ou abusives. Si vous voulez en savoir plus sur ce que fait cette agence et comment elle essaie de protéger les consommateurs américains, lisez la suite. (Pour le contexte sur Dodd-Frank, voir La Loi de réforme de Wall Street: Ce que vous devez savoir .)

Pourquoi créer un Bureau de protection financière des consommateurs?

Selon le CFPB, le fait que tant d'agences différentes s'occupent de la protection financière des consommateurs avant 2008 a contribué à la crise financière. Le CFPB est destiné à former la base d'un système plus efficace pour créer et faire respecter les lois de protection financière des consommateurs. Le bureau supervise également les fournisseurs de services financiers, tels que les prêteurs hypothécaires, les prêteurs sur salaire, les agents de recouvrement, les agences d'évaluation du crédit et les sociétés privées de prêts aux étudiants que le gouvernement fédéral ne supervisait pas auparavant. L'espoir est que la surveillance fédérale de ces entités permettra de mieux protéger les consommateurs. Le CFPB supervise également les grandes banques, les caisses d'épargne et les coopératives de crédit.

Comment le Bureau est organisé et financé

Richard Cordray a dirigé le CFPB depuis sa création. Il est devenu le chef de la nouvelle agence après une nomination controversée par le président Obama. Le Sénat a confirmé sa position en juillet 2013. Son expérience se situe dans la protection des consommateurs dans l'Ohio, où il a servi comme procureur général et trésorier. Il a également une formation en droit.

Au-dessous de Cordray, il y a 38 autres dirigeants et directeurs adjoints qui font partie du total des 1 623 employés à temps plein de l'agence en 2016. Le budget de l'agence était de 524 $. 4 millions pour l'exercice 2015 et sera de 605 $. 9 millions pour l'exercice 2016 et 636 dollars. 1 million pour l'exercice 2017. L'argent provient du Système fédéral de réserve et est réparti comme suit pour l'exercice 2016 parmi les quatre objectifs de l'agence:

1. 279 $. 4 millions (46%) pour prévenir les dommages financiers aux consommateurs et promouvoir des avantages financiers pour eux
2. 131 $. 6 millions (22%) pour habiliter financièrement les consommateurs
3. 56 $. 3 millions (9%) d'utiliser des données sur les marchés financiers et le comportement des consommateurs pour informer les consommateurs et les décideurs
4. 138 $. 6 millions (23%) pour maximiser l'impact du CFPB

Que fait le CFPB, exactement?

Le CFPB affirme que «le marché du crédit à la consommation fonctionne en rendant les règles plus efficaces, en appliquant ces règles de manière cohérente et équitable et en permettant aux consommateurs de mieux contrôler leur vie économique."Ses objectifs sont d'informer les consommateurs afin qu'ils puissent se protéger eux-mêmes; surveiller les institutions financières et faire respecter les lois qu'elles doivent suivre; et rassembler et analyser des informations sur les prestataires de services financiers, les marchés financiers et le comportement financier des consommateurs. Il est supposé aider les consommateurs à prendre des décisions financières en toute connaissance de cause et dans leur meilleur intérêt.

Publications sur l'éducation des consommateurs

Le CFPB produit des publications pour informer les consommateurs sur les problèmes financiers courants et potentiellement confus. Par exemple, «Les paiements forfaitaires de retraite et votre sécurité de retraite» expliquent la différence entre les paiements de pension traditionnels, qui sont distribués mensuellement pour toute une vie, et les paiements forfaitaires de pension, qui sont distribués d'emblée. Il indique aux consommateurs les risques d'accepter une somme forfaitaire et quand une option pourrait avoir plus de sens qu'une autre. Il dit que si vous êtes en bonne santé et que vous prévoyez vivre longtemps, les versements mensuels de retraite pourraient être votre meilleur choix, alors que si vous êtes en mauvaise santé, un paiement forfaitaire pourrait être plus logique. Il parle des protections disponibles pour votre pension dans chaque scénario, des conséquences fiscales pour chaque option et de la façon d'en apprendre davantage sur vos choix.

Les publications du CFPB utilisent un langage simple que les consommateurs moyens devraient être en mesure de comprendre même s'ils n'ont aucune expertise financière.

Traitement des plaintes des consommateurs

Si vous avez une plainte sérieuse concernant un produit ou un service financier, vous pouvez le signaler au CFPB si vous pensez que le gouvernement devrait être conscient du problème ou si vous avez besoin d'aide pour le résoudre. Au cours de l'exercice 2015, l'agence a traité plus de 265 000 plaintes. (Lire Quand, pourquoi et comment déposer une plainte auprès du CFPB .)

Que fait le CFPB avec ces plaintes? Il les transmet à l'entreprise avec laquelle vous avez un problème et tente d'obtenir une réponse. La compagnie est censée rendre compte au CFPB des mesures qu'elle prend à l'égard de votre plainte. L'agence publie ensuite des informations de base sur votre plainte dans sa base de données publique sur les plaintes des consommateurs. Avec votre permission, il publiera également votre description de la plainte. Aucune de vos informations personnelles n'est publiée dans la base de données. Vous pouvez également donner des commentaires à la CFPB concernant la réponse de l'entreprise à votre plainte. Le CFPB utilise les données sur les plaintes qu'il reçoit pour surveiller les sociétés de services financiers, appliquer les lois et améliorer la réglementation.

Lorsque le CFPB constate qu'une entreprise a enfreint une loi de finances des consommateurs, il peut l'obliger à payer une amende civile. L'argent collecté sert à indemniser les consommateurs victimes et à promouvoir les activités d'éducation des consommateurs de l'agence. Au cours de l'exercice 2016, les fonds provenant des sanctions civiles ont ajouté 324 $ de plus. 5 millions aux 605 $ de l'agence. 9 millions de budget.

L'agence surveille également la discrimination financière et les nouveaux risques financiers.

Réalisations majeures et projets récents

Vous avez peut-être rencontré certains des travaux du CFPB lorsqu'il s'agit d'un produit ou service financier.

• Les renseignements que les prêteurs doivent vous fournir lorsque vous demandez une hypothèque, un prêt étudiant ou une carte de crédit ont été soigneusement conçus par le CFPB pour être faciles à comprendre et pour donner aux consommateurs des renseignements clés sur les coûts d'un prêt, risques et avantages avant de prendre une décision d'emprunt.
• Le CFPB s'est attaqué à Ocwen Financial Corp., la plus importante société de services hypothécaires non bancaires du pays, après avoir appris qu'elle fraudait les consommateurs. Il a fait Ocwen donner un soulagement financier aux emprunteurs sous-marins et forclos qu'il avait nui. Le CFPB a également resserré les normes de prêts hypothécaires pour tous les prêteurs afin d'empêcher les prêteurs de consentir aux acheteurs des prêts qu'ils ne peuvent pas se permettre. Ces nouvelles normes sont mises en œuvre en vertu de la capacité de remboursement règle.

Récemment, le CFPB s'est efforcé de protéger les consommateurs sur les prêts sur salaire et les chèques, tout en élargissant sa portée sur les prêts automobiles.

• En février, le CFPB mettait la dernière main à de nouvelles règles limitant les prêts sur salaire à taux d'intérêt élevé, tout en demandant aux banques et aux coopératives de crédit de rendre les prêts à faible coût et à faible coût plus accessibles aux consommateurs. Selon l'agence, les prêts sur salaire peuvent atteindre près de 400% de TPA. Certains de ces prêts peuvent être reconduits ou offrir des paiements d'intérêt seulement, piégeant les consommateurs dans un cycle de dettes.
• En février également, l'agence a contacté les 25 plus grandes banques de détail pour améliorer l'accès des consommateurs aux comptes chèques, augmenter la capacité des consommateurs à éviter les découverts et éviter les rapports de crédit inexacts. L'objectif est de faciliter l'ouverture d'un compte chèque à faible risque pour les consommateurs et d'augmenter les frais de découvert. Le CFPB essaie également de s'assurer que les consommateurs ne se voient pas injustement refuser un compte en raison d'inexactitudes dans leurs rapports de crédit. En outre, l'agence produit de nouveaux matériaux pour éduquer les consommateurs sur la façon de s'aider eux-mêmes sur ces questions.
• Le CFPB a récemment conclu un accord avec Toyota Motor Credit, le cinquième plus grand prêteur automobile du pays, exigeant que l'entreprise rembourse jusqu'à 21 dollars. 9 milliards aux emprunteurs afro-américains et asiatiques / insulaires du Pacifique qui ont payé des taux plus élevés sur les prêts de véhicules. (Ces taux plus élevés sont jugés discriminatoires parce qu'ils n'étaient pas basés sur la solvabilité des emprunteurs.) Le CFPB a constaté que l'entreprise avait surfacturé en moyenne 200 dollars américains pour les Afro-Américains et 100 dollars en moyenne pour les Asiatiques / Océaniens. Le CFPB a pris des mesures similaires contre Ally Financial Inc., Ally Bank, American Honda Finance Corp. et Fifth Third Bank.

La société devra modifier ses politiques de prêt pour s'assurer que ses clients ont un accès juste et équitable au crédit. Bottom Line

Selon votre position politique, vous pourriez penser que le CFPB est indispensable, excessif ou quelque part entre les deux … Les partisans soutiennent que sans lui, les consommateurs seraient confrontés à plus de problèmes financiers en raison de pratiques illégales ou banales dans les banques, les hypothèques, cartes et prêt.Les opposants disent que cela limite le choix des consommateurs, pense qu'il sait mieux que les consommateurs ce qui est le mieux pour eux, et a trop peu de surveillance et trop de pouvoir. Maintenant que vous en savez plus sur la raison pour laquelle l'agence a été créée et ce qu'elle fait, vous pouvez former votre propre opinion.

Pour en savoir plus sur certaines questions abordées par le CFPB, voir Les meilleures solutions de rechange aux prêts sur salaire, Comment éviter d'être la victime des ruptures de prêts auto et Comment fonctionnent les frais de découvert? Evitez-les .