L'adoption de la loi sur les start-ups de notre initiative Jumpstart 2012 a fait du financement participatif un sujet brûlant, en particulier pour les investisseurs. Au cours des dernières années, des catégories d'actifs entièrement nouvelles ont été créées et certains obstacles à l'investissement ont été entièrement éliminés. L'intégration des placements financés par capitalisation dans un portefeuille est maintenant plus facile que jamais, et les investisseurs sont positionnés pour en tirer profit.

Qui peut investir grâce au financement participatif?

Jusqu'à récemment, le crowdfunding comme outil d'investissement n'était qu'une option pour les investisseurs accrédités. En vertu de la règle 501 du règlement D, cela signifiait que la participation était limitée aux personnes gagnant 200 000 $ ou plus annuellement ou à celles ayant une valeur nette d'au moins 1 million de dollars. Pour les couples mariés, le seuil de revenu minimum est fixé à 300 000 $.

La règle de l'investisseur qualifié a été réécrite à la fin d'octobre lorsque la Securities and Exchange Commission (SEC) a finalisé les directives du titre III de la loi JOBS. Maintenant, tout le monde peut investir grâce à des plateformes de financement participatif sans restriction sur le revenu ou la valeur nette.

Options de placement participatif (crowdfunding)

La première étape de la construction d'un portefeuille avec des placements financés par capitaux propres consiste à soupeser les différentes options disponibles. Plus précisément, il existe trois secteurs distincts où les investisseurs peuvent garer leur argent.

Financement de démarrage

Le financement participatif représente une nouvelle avenue pour les start-ups qui ont besoin de lever des capitaux. La loi JOBS a permis aux startups de lever jusqu'à un million par an grâce à un financement par actions sans avoir à enregistrer de titres auprès de la SEC.

Les investisseurs qui contribuent à la campagne de financement participatif d'une start-up reçoivent une participation au capital de la société en échange d'un financement. En supposant que l'entreprise prospère, les investisseurs seraient en mesure de vendre leurs actions pour un bénéfice à un moment donné dans le futur.

Financement participatif de l'immobilier

Outre le financement de démarrage, le financement participatif a également touché le marché immobilier. Le crowdfunding immobilier est devenu 2 $. Selon Massolution, 5 milliards d'industries sont sur le point de maintenir un taux de croissance stable.

Il y a deux avenues disponibles pour les investisseurs cherchant à faire des affaires immobilières. Le premier consiste à investir dans un prêt hypothécaire garanti par une propriété résidentielle ou commerciale. Comme le prêt est payé chaque mois, les investisseurs gagnent des rendements réguliers sous la forme d'intérêts.

La deuxième option est l'investissement en actions. Les investisseurs possèdent une part de la propriété et au lieu de recevoir des paiements d'intérêts, et les rendements proviennent des revenus locatifs qu'elle génère. L'investissement en actions est le plus risqué des deux, mais il y a plus de potentiel pour des rendements plus élevés. (Pour en savoir plus, voir: Financement participatif immobilier: une nouvelle voie pour les investisseurs.

Prêts entre pairs

Les prêteurs entre pairs ont modifié la façon dont les particuliers et les entreprises empruntent de l'argent. Au lieu de passer par une banque, les emprunteurs font appel aux investisseurs pour obtenir un prêt. Semblable aux investissements de dette dans le secteur de crowdfunding de l'immobilier, les investisseurs gagnent une part de l'intérêt sur le prêt comme il est remboursé.

Avantages et inconvénients

Le financement participatif en tant qu'outil d'investissement peut offrir des récompenses importantes, mais comme tout le reste, il y a un certain niveau de risque. Peser les avantages et les inconvénients est un must lors de l'évaluation de toute opportunité d'investissement crowdfunded.

Avantages

En ce qui concerne les avantages, l'une des caractéristiques les plus attrayantes est le fait que le crowdfunding ne nécessite pas un investissement initial important. Avec l'immobilier et le financement participatif, par exemple, il peut être possible d'investir avec aussi peu que 1 000 $. Les prêteurs peer-to-peer comme Prosper vous permettent de commencer avec aussi peu que 25 $. Comparé aux fonds communs de placement, dont certains peuvent exiger un investissement minimum de 10 000 $, le financement participatif est une solution plus attrayante pour les petits investisseurs.

Le financement participatif est également un moyen d'investissement relativement accessible. Avec le crowdfunding immobilier, par exemple, le seul moyen de conclure des transactions privées avant la loi sur l'emploi était de connaître quelqu'un lié à l'investissement. Les plateformes de crowdfunding ont élargi l'horizon pour les investisseurs qui étaient auparavant exclus de l'investissement dans l'immobilier. (Voir aussi: 5 façons simples d'investir dans l'immobilier.)

Un autre aspect positif des investissements financés par le biais du crowdfunded est leur niveau de transparence. Lorsque vous investissez dans des fonds communs de placement, par exemple, il peut être difficile de déterminer exactement quels actifs sont inclus dans le fonds. D'un autre côté, les plateformes de crowdfunding sont construites dans un souci de transparence, de sorte que les investisseurs sachent à l'avance dans quoi ils investissent.

Inconvénients

Le financement participatif n'est pas le meilleur choix pour les investisseurs qui recherchent des rendements rapides. Par exemple, dans le cas d'une prise de participation dans une start-up, les investisseurs peuvent attendre des années avant que la valeur de la société ne croisse.

L'autre problème avec le financement participatif est qu'il peut comporter plus de risques que d'autres investissements. Si la start-up dans laquelle vous investissez ne décolle jamais ou que la personne à qui vous avez prêté de l'argent via une plate-forme P2P ne la rembourse pas, votre investissement pourrait s'avérer inutile à long terme.

Choisir une plateforme de financement participatif

De nouvelles plateformes de financement participatif entrent sur le marché en permanence, mais elles ne sont pas créées de manière égale. Avant de s'engager dans une entreprise en particulier, les investisseurs doivent effectuer la due diligence appropriée sur toutes les plates-formes qu'ils envisagent.

Il y a plusieurs choses dont les investisseurs devraient se préoccuper lorsqu'ils comparent les sites de crowdfunding, en commençant par les frais. Portez une attention particulière à ce que chaque plate-forme facture en termes de frais initiaux et continus et comment le coût a un impact sur vos retours anticipés.

C'est aussi une bonne idée de faire des recherches sur la réputation de la plateforme. Les investisseurs devraient cibler les sites de crowdfunding qui ont une présence établie dans leur créneau particulier.En jetant un coup d'œil sur les antécédents historiques de la plate-forme en matière de performance des placements, on peut mesurer le succès de l'entreprise et en dire long sur sa gestion.

The Bottom Line

Pour ceux qui sont prêts à franchir le pas, le financement participatif représente une occasion unique d'obtenir de grandes récompenses tout en injectant à leurs portefeuilles un nouveau niveau de diversité. La clé consiste à savoir quel est le meilleur moyen de financement participatif pour combler les lacunes du portefeuille et comment évaluer soigneusement les opportunités d'investissement avant de s'engager.