Pour déterminer une combinaison appropriée de placements Au sein d'un portefeuille visant à atteindre une allocation d'actifs optimale, les investisseurs sélectionnent souvent des positions en actions basées sur deux grandes catégories: croissance ou valorisation des actions de la société. Tandis que l'investissement de croissance présente un plus grand potentiel de croissance des revenus plus rapide que la moyenne, l'investissement axé sur la valeur se concentre sur les actions dont le prix ne reflète pas entièrement leur valeur. Les actions sous-évaluées subissent une analyse quantitative des bénéfices, des dividendes, de la valeur comptable et des flux de trésorerie afin de déterminer leur potentiel de correction des prix à court ou à long terme. L'investissement de croissance est souvent combiné avec l'investissement de valeur pour créer une allocation d'actions diversifiée pour les investisseurs avec un horizon à long terme. Les actions de valeur se retrouvent dans toutes les catégories de capitalisation boursière, y compris les actions de petite, moyenne et grande capitalisation. Au lieu de sélectionner des valeurs individuelles dans chaque groupe de taille de capitalisation boursière, les investisseurs ont la possibilité de participer à un grand nombre d'actions sous-évaluées qui couvrent des sociétés à petite, moyenne et grande capitalisation en achetant des fonds communs de placement à capitalisation. Pour comprendre le risque inhérent à la détention de fonds communs de placement dans un portefeuille, les investisseurs devraient prendre le temps de lire le prospectus le plus récent du fonds.

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Fonds Fidelity Valeur Conseiller (FAVFX)

Créé en 2003, le Fonds Fidelity Valeur Conseiller vise à procurer aux investisseurs une appréciation du capital en investissant la majeure partie de l'actif du fonds dans des actions ordinaires. Les gestionnaires du fonds axent leurs positions sur des sociétés qui possèdent des caractéristiques de valeur basées sur l'actif total, les bénéfices et le potentiel de croissance. Le fonds a la possibilité d'investir dans une capitalisation boursière de toute taille et peut détenir une combinaison d'émetteurs nationaux et étrangers. En novembre 2015, le fonds a généré un rendement annualisé sur 10 ans de 5,8%.

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Les gérants du fonds diversifient leurs positions dans différentes catégories de taille et secteurs d'activité de la capitalisation boursière. Actuellement, le Fidelity Advisor Value Fund compte 6,66% de l'actif total du portefeuille dans des actions de sociétés à grande capitalisation, 25,5% dans des actions de grande capitalisation, 47,64% dans des actions de sociétés à moyenne capitalisation et 16,07% dans des sociétés à petite capitalisation. stocks. Le fonds offre une exposition au secteur des services financiers à 20,19%, le secteur industriel à 12,9% et le secteur de la technologie à 12,84%. Ses principaux titres sont Edison International, Sempra Energy, Public Service Enterprise Group et Berkshire Hathaway.

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Le Fonds Fidelity Valeur Conseiller a un ratio de dépenses de 1,25% qui est inférieur à la moyenne de la catégorie pour les fonds de valeur toutes capitalisations. Les investisseurs se voient imposer une charge de vente initiale de 5,75% lorsqu'ils achètent des actions, et un investissement minimum initial de 2 500 $ est requis.

T. Rowe Value Value Fund (TRVLX)

Le Fonds de valeur Rowe T. Rowe a été créé en 1994 et vise à procurer une plus-value du capital à long terme avec un objectif de placement secondaire. Les gérants du fonds investissent pas moins de 65% des actifs du portefeuille dans des actions ordinaires que l'on pense être sous-évaluées sur le marché. Le fonds n'impose aucune restriction sur la taille de la capitalisation boursière des titres sous-jacents, mais les gestionnaires de fonds concentrent actuellement leurs positions en actions sur des titres de grande capitalisation. En novembre 2015, le fonds a généré un rendement annualisé sur 10 ans de 7,12%.

Le fonds de valeur de T. Rowe diversifie ses 22 $. 65 milliards d'actifs parmi diverses entreprises qui varient en taille de la capitalisation boursière et de l'industrie. Les sociétés à grande capitalisation représentent 45,52% du portefeuille, suivies des compagnies à grande capitalisation (32,8%), des sociétés à moyenne capitalisation (21,2%) et des sociétés à petite capitalisation (0,37%). L'exposition de l'industrie au sein du fonds commun de placement comprend les services financiers à 22. 56%, les soins de santé à 21. 46% et les industries à 14. 51%. Les participations substantielles en actions proviennent d'émetteurs situés en Amérique du Nord. Parmi les principaux titres du fonds figurent General Electric à 4,92%, Pfizer à 3,96% et American Airlines Group à 3,11%.

Le fonds a un ratio de dépenses de 0,82%, ce qui est relativement faible par rapport à des offres de fonds communs de placement similaires. Les investisseurs ne sont pas facturés de frais de vente au moment de l'achat ou du rachat, mais un investissement initial minimum de 2 500 $ est nécessaire.

American Century Capital Value Fund (ACTIX)

Lancé en 2003, le fonds de valeur américain Century Capital vise à offrir aux investisseurs des occasions de croissance à long terme en investissant principalement dans des sociétés de taille moyenne et de grande capitalisation. caractéristiques. Les gérants du fonds se concentrent sur les sociétés qui ont temporairement perdu la faveur des investisseurs, ou sur celles qui sont profondément sous-évaluées par le marché général en termes de bénéfices, de flux de trésorerie et d'actif total. En novembre 2015, le fonds a généré un rendement annualisé sur 10 ans de 4,2%.

L'American Century Capital Value Fund diversifie ses 151 $. 33 millions d'actifs en détenant des actions de sociétés appartenant à différentes catégories de capitalisation boursière et secteurs d'activité. Les actions de géants représentent la majorité des positions à 45,76%, suivies des actions à grande capitalisation à 41,43% et des actions à moyenne capitalisation à 12,52%. Les pondérations sectorielles au sein du fonds sont les plus importantes dans l'industrie des services financiers avec 29,99%, suivies des soins de santé à 16,69%, de l'énergie à 12,4% et de la technologie à 11,44%. Les principales positions du fonds reflètent les pondérations sectorielles, JP Morgan Chase & Co. représentant 3,98% du portefeuille, suivi de Wells Fargo & Company à 3,62% et de Johnson & Johnson à 2,22%.

Le fonds a un ratio de dépenses de 1,10%, ce qui est inférieur à la moyenne de la catégorie.

Fonds de revenu diversifié d'actions de la Colombie-Britannique (INDZX)

Le Fonds de revenu diversifié d'actions Columbia a été créé en 1990 et, à ce titre, a toujours été un fonds de valeur constante composé de toutes capitalisations.Les gestionnaires du fonds recherchent le revenu courant comme principal objectif d'investissement et une croissance régulière du capital comme objectif secondaire. Le fonds investit au moins 80% de ses 2 $. 50 milliards d'actifs dans des actions ordinaires et privilégiées donnant droit à des dividendes avec des caractéristiques de valeur, et les gestionnaires ont la capacité d'investir jusqu'à 25% du total des actifs dans des émetteurs étrangers. En novembre 2015, le fonds a généré un rendement annualisé sur 10 ans de 5,5%.

La majorité des avoirs du Columbia Diversified Equity Income Fund se concentrent aux États-Unis, avec 54,1% du portefeuille composé d'actions de sociétés à grande capitalisation. Les gestionnaires de fonds détiennent également 32,19% des titres de capitaux propres de grande capitalisation et 13,4% des titres de moyenne capitalisation, avec une faible exposition au marché des petites capitalisations. Une part substantielle du portefeuille se situe dans les actions de services financiers, actuellement à 27. 36%, suivie par les actions de soins de santé à 13. 96%, les stocks d'énergie à 12. 51% et les stocks industriels à 11. 29%. Les titres les mieux cotés du fonds comprennent Wells Fargo à 3.63%, Exxon Mobil à 3.57% et Berkshire Hathaway à 3.39%.

Le fonds a un ratio de dépenses de 1,00% et les investisseurs doivent débourser 5,75% de leurs achats initiaux lorsqu'ils achètent des actions. Un investissement minimum de 2 000 $ est requis pour les comptes non admissibles, et 1 000 $ est requis pour les comptes de retraite individuels (CRI).

Le Fonds de valeur toutes capitalisations Boston Partners (BPAVX)

Le Fonds de valeur maximale de Boston Partners a été créé en 2002 et vise principalement à fournir aux investisseurs une croissance à long terme du capital et du revenu courant comme objectif secondaire. Les gestionnaires du fonds investissent 1 $ dans le fonds. 15 milliards d'actifs dans un portefeuille diversifié de titres de participation possédant certaines caractéristiques de valeur. Le fonds n'impose aucune restriction sur l'exposition à la capitalisation boursière et peut investir jusqu'à 20% du total des actifs en dehors de l'Union. Titres libellés en dollars E.-U. En novembre 2015, le fonds a généré un rendement annualisé sur 10 ans de 8%.

Les gestionnaires de fonds du Fonds de valeur toutes capitalisations de Boston Partners diversifient leurs positions sur toutes les catégories de capitalisation boursière ainsi que dans divers secteurs. Les actions de géants représentent 35,5% du portefeuille, suivies des actions de grande capitalisation à 32,5%, des actions de capitalisation moyenne à 26,8% et des actions de sociétés à petite capitalisation à 5,47%. Le secteur des services financiers comprend la pondération la plus élevée au sein du portefeuille, à savoir 29,11%, suivie par les valeurs technologiques à 22,64%, les valeurs des soins de santé à 17,7% et les valeurs industrielles à 10,29%. La majorité des actifs du fonds sont détenus auprès d'émetteurs nord-américains, mais le fonds offre une exposition minimale au marché européen développé ainsi qu'au marché émergent asiatique. Parmi les principaux titres du fonds figurent JP Morgan Chase à 3.25%, BNY Mellon à 2.44% et General Electric à 2.11%.

Le fonds a un ratio de dépenses relativement faible de 0,95% et n'impose pas aux investisseurs de frais d'acquisition initiaux ou différés. Un investissement initial minimum de 2 500 $ est requis pour les comptes qualifiés et non qualifiés.