Le Fonds d'actions à bas prix Fidelity ("FLPSX") est un fonds commun de placement qui investit principalement dans des sociétés dont les actions sont vendues à moins de 35 $ par action. Cela pèse lourdement sur le fonds en faveur des petites et moyennes entreprises et offre une exposition aux actions de valeur et de croissance, en mettant davantage l'accent sur la valeur. Le fonds compte 879 participations à la fin de l'année 2015 et est très diversifié par secteur, par pays et par taille de capitalisation.

La performance du fonds au cours de la dernière décennie a été forte, surperformant la plupart des indices boursiers. Un montant de 10 000 $ investi dans FLPSX en mars 2006 se chiffrerait à près de 20 000 $ en mars 2016, comparativement à un peu plus de 16 000 $ s'il est investi dans un fonds qui suit le Russell 2000, un indice populaire de 2 000 petites capitalisations et les sociétés à moyenne capitalisation. Le fonds exige un investissement minimum de 2 500 $ et comporte un ratio de frais de 0,99%.

Tendance du portefeuille sectoriel

Bien que FLPSX soit très diversifié par secteur, trois secteurs se distinguent en recevant les plus importantes allocations du fonds. En mars 2016, le secteur du commerce de détail est réparti à 20,9%, en légère baisse par rapport aux 21,7% enregistrés en mars 2015. Ce secteur compte plusieurs des principaux titres du fonds, comme Ross Stores Inc. (NASDAQ: ROST ROSTRoss Stores Inc64 14 + 0. 02% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), Best Buy Company Inc (NYSE: BBY BBYBest Buy Inc Inc .. 39-0. 93% < Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) et AutoZone Inc. (NYSE: AZO AZOAutozone Inc607 00 + 0. 10% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ). Le secteur financier vient ensuite à 11,4%, contre 12,9% en mars 2015. En dehors du commerce de détail et des finances, un seul secteur supplémentaire, les services technologiques, reçoit une allocation supérieure à 10%. Ce secteur représente 11,2% du fonds, en légère baisse par rapport à 11,3% en mars 2015. Il convient de noter que les liquidités du fonds sont élevées depuis juin 2015. En mai 2016, le fonds détient ses actifs en espèces ou placements à court terme.

Tendance du portefeuille pays

L'allocation du fonds aux sociétés américaines oscille autour de 50%, l'autre moitié étant investie dans des actions internationales. Étant donné que les marchés d'outre-mer n'entrent pas souvent en conflit avec les marchés américains, les portefeuilles géographiquement diversifiés sont moins touchés par les turbulences localisées du marché. En Mars 2016, un total de 49,7% de l'actif du fonds sont investis dans des actions américaines, en baisse de 53,9% en Mars 2015. Le Japon est ensuite à 7,4%, en baisse de 8% en Mars 2015. Le Le Royaume-Uni est troisième avec 6,6%, en baisse par rapport à 7,3% il y a un an. Une poignée de pays supplémentaires sont représentés à 5% ou moins, y compris l'Irlande, le Canada, les Bermudes, les Pays-Bas et la Corée du Sud.

Tendance des 15 principaux titres

En date de mars 2016, FLPSX a plus d'actifs alloués aux liquidités que ne le fait une société individuelle.Après sa participation de 10. 5%, la deuxième plus grande allocation va à la compagnie de soins de santé et compagnie d'assurance UnitedHealth Group Inc. (NYSE: UNH

UNHUnitedhealth Group Inc212 12-0 35% Créé avec Highstock 4. 2 6 ) à 5,6%, en légère baisse par rapport à 5,7% en mars 2015. Next PLC (LSE: NXT), un distributeur multinational de vêtements dont le siège est au Royaume-Uni, a une allocation de 3,6%, baisse de 3,9% en mars 2015. Tendance du portefeuille de distribution

FLPSX est très équilibré en fonction de la taille du plafond. Les moyennes capitalisations oscillent autour d'un tiers du fonds avec une allocation de 33. 8%, contre 36,9% en mars 2015. Ensuite, les grandes capitalisations et les petites capitalisations sont représentées presque également, les grandes capitalisations étant de 20%. , en baisse de 21. 6% il ya un an, et les petites capitalisations à 19. 9%, en baisse de 22%. Les méga capitalisations sont réparties à 11. 2%, en légère baisse par rapport à 11. 4% en mars 2015. Les micros caps ont une petite représentation qui est passée de 5. 4% il y a un an à 4. 1% en mars 2016.