Si vous êtes comme les milliers de personnes qui essaient d'épargner pour l'éducation d'un proche, l'idée d'investir dans un plan 529 semblait Comme une évidence, investissez une grande partie de l'argent dans le marché boursier et profitez de la croissance libre d'impôt. Maintenant que les fonds d'actions ont été écrasés et que les options à revenu fixe ont des rendements incroyablement bas, la question qui demande à être posée est: «Où puis-je investir de façon fiable mes 529 fonds? La réponse à la question est simple: les frais de scolarité.

Bien que les frais de scolarité ne constituent pas une catégorie d'actif que vous pouvez acheter dans un régime d'épargne ordinaire 529, vous pouvez éviter les effets de l'inflation des frais de scolarité en investissant dans un régime prépayé. Il existe plusieurs plans de frais de scolarité prépayés, mais le «529 indépendant» est celui que vous devez regarder si l'un de vos enfants sont susceptibles de fréquenter un collège privé comme Princeton.

Contexte du régime
L'objectif de l'Indépendant 529 est de donner aux parents la possibilité de verrouiller les frais de scolarité actuels de premier cycle avec une réduction dans les collèges privés et les universités privés participants. Le plan 529 indépendant est le seul programme 529 prépayé qui n'est pas une initiative parrainée par l'État et qui a un menu national d'écoles avec une liste grandissante de plus de 270 collèges et universités privés.

Le prépaiement des frais de scolarité dans les collèges privés est une distinction importante par rapport aux programmes publics prépayés, car les écoles publiques limiteront leurs prestations à prépaiement aux universités publiques et aux collèges communautaires publics. Donc, si vous vouliez aller à une école privée dans votre pays d'origine, la valeur acquise en utilisant un programme prépayé sera probablement torpillé. Une autre distinction du programme est la qualité de ses écoles participantes, qui comprend une longue liste d'écoles d'élite comme le MIT, Duke, Stanford et l'Université de Chicago. (En savoir plus sur le financement de votre éducation dans Payer pour un collège sans vendre un rein .)

Le plan est géré par une organisation à but non lucratif créée et gérée par les collèges et universités membres participants. Les opérations du plan et la gestion des investissements sont gérées par des affiliés de TIAA-CREF, qui est l'un des plus grands gestionnaires de fonds de pension du pays et gère également plusieurs plans d'épargne d'État 529.

Avantages du programme
Achat de certificat - Les certificats de scolarité sont la devise du programme Indépendant 529 et ils fonctionnent de manière très directe. Lorsque vous dépensez 10 000 $ sur un certificat un jour donné, ce certificat de 10 000 $ verrouille un pourcentage des frais de scolarité dans chaque école de la liste des membres en fonction de leur calendrier de coûts et de leur taux d'actualisation. Lorsque les certificats sont réservés de cette manière simpliste, il est facile pour l'acheteur de suivre.(Les prêts étudiants ne sont pas tous identiques.) Prêts collégiaux: Privé contre Fédéral pour plus d'informations.)

Par exemple, 10 $, 000 certificat acheté le 2 février 2009, vous achètera 30% d'une année complète de scolarité à l'école A, alors que ce même achat de 10 000 $ à l'école B ne vous achètera que 20% d'une année complète de scolarité.

L'inflation des frais de scolarité - Le fait de bloquer les prix actuels et d'éviter l'inflation des frais de scolarité constituera toujours le principal avantage d'un programme de frais de scolarité prépayés. Ce point est renforcé par les données publiées par le College Board pour l'année scolaire 2008-2009. Dans une année où les marchés ont été écrasés, les frais de scolarité et les frais d'un collège privé de quatre ans ont augmenté en moyenne de 5,9%. Si vous regardez les délais de 20 et 30 ans, le taux annuel d'inflation des frais de scolarité se situe en moyenne entre 6 et 9%. La valeur accordée aux parents leur permettant de transférer le risque d'inflation des frais de scolarité à une autre partie peut constituer un «investissement» excellent et fiable, à condition que la partie assumant le risque puisse le gérer.

Hypothèse de risque - Heureusement pour les acheteurs des certificats de scolarité du régime, AIG n'est pas responsable de l'hypothèse de risque pour le 529 indépendant; au lieu de cela, le risque d'honorer les certificats de scolarité est finalement assumé par les écoles membres elles-mêmes. Comme condition préalable à l'adhésion au programme Indépendant 529, chaque nouvelle école membre doit accepter l'obligation de racheter tous les certificats de scolarité qui ont été délivrés avant l'adhésion d'une nouvelle école au programme, ainsi que tous les certificats délivrés pendant son adhésion. Par conséquent, même une école qui abandonne le programme au cours des dernières années doit toujours honorer tous les certificats qui ont été délivrés jusqu'au jour où elle a officiellement quitté le programme.

Parce que le risque est réparti entre la fiducie d'investissement et toutes les écoles, il semblerait que le système soit mieux outillé pour gérer le risque que votre régime financé par l'État qui ferme périodiquement le programme aux nouveaux entrants ou s'en prend aux contribuables dollars.

Réductions de frais de scolarité - L'Indépendant 529 ajoute une couche supplémentaire de glaçage sur son gâteau, car toutes les écoles membres offrent une réduction annuelle de leurs frais de scolarité d'au moins 0. 50% pour chaque année que vous ne remboursez pas le certificat, et certaines écoles offrent des réductions allant jusqu'à 4%. Si vous allez à A-11 dans le livret de divulgation du plan, vous pouvez voir comment la formule de réduction est appliquée.

Par exemple, l'école A a des frais de scolarité annuels de 25 000 $ en 2009 et offre une réduction annuelle de 1 %.
Première année un cours = 25 000 $ et remise à la fin de la première année (1%) = 250 $

Frais de scolarité de deux ans = 24 750 $ et rabais de fin d'année deux (1%) = 247 $ > Frais de scolarité de l'année trois jours = 24 $, 503 $ et rabais de fin d'année trois (1%) = 245 $

Plus le certificat est utilisé, plus la réduction totale devient importante. Dans l'exemple ci-dessus, la réduction totale à la fin de la troisième année est de 742 $.Gardez à l'esprit que chaque certificat de scolarité expire après 30 ans, il y a donc une limite à l'avantage. Cependant, la réduction est vraiment au-dessus du lock-in de frais de scolarité. (Pour en savoir plus sur la façon de prendre soin de vos études pendant les périodes difficiles, lisez
Payer pour un collège en période de ralentissement économique .) Travailler dans les limites du plan

Les avantages d'un plan de scolarité prépayé être un vol si votre enfant va à une école membre, mais comme tous les plans de frais de scolarité prépayés, il a plus de limitations que ses frères 529 Plan d'épargne. Si vous êtes conscient des limites et que vous pouvez travailler dans les limites des plans, cela peut aider à rendre votre planification globale plus efficace.
Aucune garantie d'admission

1. Rien ne garantit que votre bénéficiaire fréquentera l'une ou l'autre des écoles membres du régime. Ce plan sera donc plus réaliste pour les familles qui fréquentent des écoles privées ou qui se sont engagées à envoyer leurs les enfants à l'une des écoles sur la liste. Cela fonctionnera encore mieux dans cette situation si vous avez plusieurs enfants pour lesquels vous épargnez car vous pouvez transférer l'allocation à un frère ou à une sœur si l'un d'entre eux n'intervient pas ou n'en profite pas pleinement.
   Limite des dépenses admissibles
   

2. Les certificats ne peuvent être échangés que pour couvrir les frais de scolarité de premier cycle et une liste très limitée de dépenses obligatoires. D'autre part, un plan d'épargne 529 qui investit dans des fonds communs de placement peut être utilisé pour couvrir un éventail beaucoup plus large de dépenses qui font partie du coût de la participation, comme le gîte et le couvert. Par définition, un programme de frais de scolarité prépayé ne couvrira pas toutes les dépenses, il devrait donc être équilibré avec un plan d'épargne 529 pour ajouter plus de flexibilité.
   Remboursement hors frais de scolarité
   

3. Les avantages peuvent être fantastiques si vous les utilisez pour les frais de scolarité, mais ils sont comme de mauvais comptes d'épargne qui peuvent perdre de l'argent s'ils sont échangés à d'autres fins. Le meilleur résultat d'investissement est de 2% par an et le pire résultat est de -2% par an. Dans de nombreux cas, c'est toujours mieux que les plans de frais de scolarité prépayés parrainés par l'État, et c'est beaucoup mieux que la performance des fonds communs de placement dans presque tous les 529 plans d'épargne en 2008. En plus des limites, un certificat peut être remboursé. 12 mois après l'achat. Si vous effectuez un rachat partiel sans frais de scolarité, vous devrez communiquer avec votre conseiller en fiscalité avant le rachat, car un rachat partiel sans frais de scolarité n'indique pas qu'un certificat spécifique est encaissé, il est effectué sur une base proportionnelle. base de tous les certificats.
   Délais
   

4. Bien que les limites de temps ne constituent pas un problème majeur pour ce type de planification, vous devez connaître les échéanciers clés décrits dans le programme. En première ligne, le premier remboursement d'un certificat de scolarité est de 36 mois après la date d'achat. À l'arrière, le dernier certificat pouvant être échangé pour les frais de scolarité est de 30 ans après l'achat. Comme indiqué précédemment, un rachat sans frais de scolarité ne peut avoir lieu qu'après une période de blocage de 12 mois.
   Transfert de propriété
   

5. Assurez-vous que la personne qui achète le plan est le bon propriétaire pour le bénéficiaire, car une particularité majeure de ce plan limite considérablement la possibilité de transférer la propriété à une autre partie.
   Surfinancement du régime
   

6. Il est peu probable que la plupart des gens puissent financer ou financeront intégralement le maximum de cinq ans autorisé par le régime, mais sachez que le prix de l'autocollant dans une école privée n'est pas toujours le prix que vous payez. La majorité des écoles privées offriront aux étudiants un certain niveau d'aide pour attirer des étudiants de qualité dans leur école. En outre, des écoles comme Stanford peuvent périodiquement éliminer les frais de scolarité pour les familles à revenus limités. En conséquence, c'est une bonne idée de comprendre vos moyens et vos circonstances avant de vous lancer dans le plan. La diversification avec un plan d'épargne de qualité 529 peut rendre l'investissement plus efficace.
   Conclusion

Comme pour tout programme de cours prépayés, le diable est dans les détails. The Independent 529 est un plan que la plupart des conseillers et parents n'ont jamais évalué pour utilisation dans leur trousse d'outils d'épargne collège, mais le plan offre une proposition de valeur unique qui mérite un examen approfondi si vous envisagez un collège privé pour l'un de vos enfants ou aimé ceux Si votre enfant est vraiment le matériel Princeton, alors vous ne trouverez pas un véhicule plus fiable et cohérente pour aider à couvrir le coût des frais de scolarité. Lire la suite
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