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L'indice de swing cumulé, ou ASI, est généralement utilisé par les investisseurs intervenant sur les marchés à terme, mais il peut également être appliqué à d'autres émissions d'actifs. L'ASI évalue les tendances à long terme d'un titre par le biais de comparaisons de barres, en utilisant chacune des quatre grandes parcelles d'information qui accompagnent la cartographie des barres: ouverture, fermeture et prix journaliers élevés et bas quotidiens. L'indice de swing cumulé représente un total cumulé d'un indice de swing standard. Les indices Swing sont utilisés pour l'action future des prix à court terme, permettant aux traders d'identifier les mouvements à la hausse lorsque l'indice renvoie une valeur supérieure à zéro et un mouvement à la baisse lorsqu'il est inférieur à zéro.

ASI est l'une des nombreuses contributions novatrices apportées par le trader et auteur J. Welles Wilder Jr., qui le considérait comme un excellent outil technique pour les modèles de divergence et de confirmation. Wilder pensait qu'en pesant l'information de la tarification quotidienne, en particulier le rapport entre les prix de clôture actuels et les maximums et minimums précédents, ASI pourrait être utilisé conjointement avec des diagrammes à barres quotidiens pour dessiner et comparer les lignes de tendance pour confirmer les évasions.

Les ruptures positives sont mises en surbrillance chaque fois que l'ASI dépasse sa valeur le lendemain de l'atteinte d'un autre point haut. De même, si l'ASI chute en dessous d'un niveau significatif précédent, une cassure à la baisse est mise en évidence. L'une des raisons pour lesquelles l'ASI est considérée comme utile est qu'elle aide à attribuer une valeur quantitative plus significative aux fluctuations de prix. Les commerçants espèrent mieux comprendre la force réelle des mouvements grâce à des mesures plus précises. Si la tendance à long terme est à la hausse, l'ASI renvoie une valeur positive, et le contraire est vrai des tendances baissières à long terme. Une fluctuation entre les valeurs positives et négatives est un signe de marchés latéraux ou agités.