Le platine est difficile à acheter et à conserver physiquement. Cependant, les investisseurs peuvent acheter des fonds négociés en bourse (FNB) spécialisés dans le produit. En plus d'être un métal précieux rare, il y a une forte demande car il est utilisé dans les pièces automobiles et les circuits électriques et a même des usages médicaux. Bien sûr, les bijoux en platine sont aussi populaires.

Platinum a connu une baisse de prix ces dernières années, mais plusieurs événements pourraient augmenter la valeur du métal dans un proche avenir. De nombreuses mines de platine ont fermé leurs portes et l'offre est limitée. Si la demande continue d'être forte, le déséquilibre entre l'offre et la demande pourrait entraîner une hausse des prix du métal précieux. En outre, les institutions financières asiatiques ont décidé d'augmenter leurs achats de platine pour atténuer la volatilité sur les marchés boursiers. (Voir aussi: Ces graphiques suggèrent maintenant qu'il est temps d'acheter du platine .)

Nous avons sélectionné les trois principaux FNB platine en fonction des rendements cumulatifs au cours du premier semestre de 2017. Nous avons également cherché diverses approches pour investir dans le platine afin de donner aux investisseurs un plus grand choix.

Remarque: Les données sur les fonds ont été mises à jour le 27 octobre 2017.

1. Actions physiques Platinum ETFS (PPLT PPLTETFS Platinum88 .00-1. 19% Créé avec Highstock 4. 2. 6 )

PPLT est le meilleur choix pour obtenir une exposition au prix du platine physique. Acheter des actions dans ce FNB donne à l'investisseur presque le même rendement que le platine réel serait, moins les dépenses du fonds. Notez que le taux de frais est de 0. 60%.

Les investisseurs ont tendance à utiliser le PPLT pour éviter l'exposition au marché à terme tout en bénéficiant d'une exposition au platine. Le fonds achète et détient des barres de platine et les stocke dans des chambres fortes. Il ne paie pas de dividende, car il ne détient que des lingots de platine.

• Moy. volume au 6/2017: 51, 210
• Actif net: 543 962 088
• Rendement en dividendes: N / D
• Rendement en juin 2017: 5,16%
• Rendement depuis le début de l'année 27/10/2017: 1. 26%
• Ratio de dépenses: 0. 60%

2. ETRACS ETMAC (rendement total à long terme) Platinum Total Return (PTM)

PTM est en fait une note négociée en bourse (ETN) qui donne aux investisseurs une exposition aux marchés à terme du métal. Il tente d'imiter l'indice UBS Bloomberg CMCI Platinum Total Return. Les contrats à terme ont une échéance de trois mois. PTM détient un panier de contrats à terme avec des mois d'expiration variables pour atténuer le risque.

PTM n'est pas très liquide car il échange environ 1 500 actions par jour. Notez qu'un ETN est un titre de créance, donc toute personne intéressée par ce fonds doit examiner la solvabilité de l'entité émettrice du billet.

• Moy. volume au 6/2017: 1 557
• Actif net au 6/2017: 19 dollars. 94 millions
• Rendement en Dividende: N / D
• Rendement en juin 2017: 4 86%
• Rendement depuis le 27/10/2017: 1. 06%
• Ratio de dépenses: 0.65%

3. iPath Bloomberg Platinum Subindex Total Return ETN (PGM)

PGM propose une approche différente du marché à terme du platine. Il suit le rendement total du sous-indice Bloomberg Platinum. Cet indice détient un contrat à terme sur platine dans le mois de contrat le plus proche. Il peut également détenir des bons du Trésor américain.

Le faible volume moyen indique que le PGM n'est pas très liquide.

• Moy. volume au 6/2017: 482
• Actif net au 6/2017: 6 USD. 19 millions
• Rendement en dividendes: N / D
• Rendement à partir de juin 2017: 3. 78%
• Rendement depuis le 27/10/2017: 0. 33%

Bilan

PGM et PTM ne créent pas de nouveaux partages, principalement parce qu'ils sont des ETN. Cela peut conduire à une surévaluation de ces deux entités. La création de nouvelles actions tend à réduire le prix d'un ETF, mais étant donné que les ETN émettent rarement de nouvelles actions, il n'y a pas de nouveaux problèmes pour contrer la hausse des cours des actions. Cependant, les investisseurs intéressés par le platine peuvent acheter des actions existantes de ces deux ETN.

PPLT est un ETF réel avec de nombreuses actions disponibles. Clairement, les opportunités ici sont pour ceux qui pensent que l'offre limitée face à la demande constante ou croissante augmentera le prix de cette marchandise. (Voir aussi: Guide du débutant sur les métaux précieux .)

L'achat de platine serait certainement considéré comme spéculatif à ce stade, donc ce FNB et les BNB pourraient ne pas convenir à la majeure partie des investissements les actifs qu'un investisseur peut avoir. Cependant, une stratégie d'allocation prudente pourrait faire de l'investissement dans le platine un risque raisonnable.