Une scission est une action de prix volatile dans laquelle un titre oscille dans un mouvement chaotique qui sillonne des niveaux de support et de résistance évidents. Cela se produit souvent sur les marchés modernes, privant les profits et réduisant les niveaux de confiance. Bien que cela puisse prêter à confusion, les traders et les market timers peuvent gérer les whipsaws en examinant la structure des prix avant que le modèle ne se développe.

Les Whipsaws ont tendance à tomber dans l'une des deux catégories. Dans le premier type, la sécurité innove et s'inverse, déclenchant une panne ou une panne. (Pour en savoir plus, lisez: Comment faire du commerce et profiter des échecs de configuration ). Il existe des règles de gestion des risques qui contribuent à la production de bénéfices dans ce cas, qui est devenu de plus en plus commun dans nos marchés algorithmiques prédateurs.

Le second type nécessite plus d'attention, avec des actions contraires qui persistent souvent pendant des semaines ou des mois avant qu'une tendance ne se dégage et que le prix quitte le territoire contesté. Bien que cette contrefaçon puisse débuter comme une fourchette de négociation bien organisée, elle évolue rapidement vers un cauchemar de hauts plus hauts, de creux plus bas, d'écarts et de retournements soudains. Deux études techniques vont révéler ce qui est nécessaire pour gérer ces whipsaws dans les résultats les plus avantageux:

• Quelle action de prix a précédé la scission?
• Qu'est-il arrivé à des niveaux de prix similaires dans le passé?

Examiner la tendance antérieure

Regardez la tendance qui précède la scission et le territoire qu'elle couvre. La sécurité atteint-elle un niveau élevé ou faible avant la période de conflit ou imprime-t-elle dans une fourchette de négociation plus large? Les whipsaws qui sont bien contenues dans les fourchettes précédentes fournissent des périodes de base dans lesquelles un conflit aigu entre les acheteurs et les vendeurs déclenche une série de tests et de retournements.

Ceux-ci peuvent se produire lorsqu'un titre se relève d'un creux dans une tendance haussière ou recule d'un sommet dans une tendance baissière, laissant derrière lui un schéma d'inversion qui ne parvient pas à attirer un sponsoring adéquat. Dans les termes les plus simples, les longs achètent une nouvelle base ou les shorts vendent un nouveau haut, mais le faible volume ne parvient pas à modifier les caractéristiques techniques, exposant le retournement à des rondes de conflit en dépit des modèles de manuels. (Pour en savoir plus, voir: Analyse des modèles de graphiques ).

Mesurez la tendance à l'aide d'une grille de Fibonacci lorsque des scintillements se produisent à de nouveaux hauts ou bas. (Pour plus de détails, voir: Placer les grilles Fibonacci est la clé de votre stratégie de trading ). Vous trouverez souvent que le motif est contenu dans le retracement supérieur de 38%. Ajouter une seconde grille à une harmonique plus petite, en localisant le prochain plus haut bas dans une tendance haussière ou plus bas dans une tendance baissière. Cette couche supplémentaire extrait l'ordre du chaos, en se croisant à des niveaux de prix qui prédisent les points de retournement clés dans le modèle haché.

Adobe Systems (ADBE ADBEAdobe Systems Inc182 30 + 0. 75% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) s'est redressé de 49 à 61 et a chuté dans une scission qui a duré près de deux mois . Les bas inférieurs et les hauts plus élevés indiquent l'arrêt de la course et d'autres actions prédatrices qui sont communes dans ces modèles chaotiques. Une grille de Fibonacci contient la scission dans le retracement du rallye de 38% tandis qu'une deuxième grille sur le rallye de novembre à décembre limite les bas à 38% et 50% de retracement, indiquant un soutien harmonique entre 57 et 58 qui a produit une cassure de février.

Examiner les actions passées à des niveaux similaires

Examinez les actions antérieures à des niveaux de prix similaires lorsque vous examinez des scissions dans des fourchettes de négociation à long ou à court terme. Il s'agit d'un processus fractal, les traders à court terme se concentrant sur des niveaux croisés il y a des heures ou des jours, tandis que les temporisateurs du marché effectuent un zoom arrière et examinent les niveaux atteints il y a des mois ou des années. Localisez les écarts, en particulier ceux qui ne sont pas remplis, ainsi que les hauts ou les bas qui peuvent entrer en jeu dans la scie à chaîne actuelle. (Lire la suite dans: Gestion efficace des écarts pour votre stratégie de trading ). Rechercher un volume possible qui signale des émotions fortes et un conflit entre les acheteurs et les vendeurs. Considérez la possibilité que des actions similaires se dérouleront cette fois-ci.

Cette analyse du "miroir de tendance" permet de découvrir le thème principal en jeu dans la scission actuelle, permettant un réajustement des stratégies si positionné et une posture plus défensive si mis à l'écart. Il identifie également les zones de support et de résistance qui peuvent être masquées par le motif chaotique. À son tour, cela met en évidence les nouveaux prix d'entrée où la scission peut prendre fin, encourageant une stratégie de suivi des tendances. (En savoir plus en lisant: Combinaison d'indicateurs de suivi de tendance et de contre tendance ).

Un Amazon 2012 (AMZN AMZNAmazon.com Inc1, 111. 60 + 1, 59% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) a déclenché une scission de 4 mois. Le rallye vertical a rempli la dernière partie de l'écart de 2012 entre 200 et 225 (lignes bleues), imprimant un écart tout aussi important qui a déclenché un retournement chaotique. Une grille de Fibonacci placée au-dessus de la tendance baissière précédente a organisé l'action volatile, avec le rassemblement se terminant au retracement de vente de 78. 6% tandis que le support s'est développé au retracement de 50%.

Bottom Line

Regardez les actions passées pour organiser les caractéristiques volatiles d'une scission, en identifiant les niveaux d'harmoniques qui peuvent offrir des prix d'entrée à faible risque.