Le récent crédit excessif et le ralentissement de la croissance du produit intérieur brut (PIB) de la Chine présentent de rares opportunités à court terme pour les investisseurs. Pour faire court sur la Chine, les investisseurs ont plusieurs options faciles, ce qui implique de prendre des positions longues ou courtes sur les fonds négociés en bourse (ETF). Un moyen direct de tirer parti du ralentissement du marché des actions chinoises consiste à investir dans des ETF chinois à large marché, tels que l'indice iShares FTSE China 25 (NYSEArca: FXI FXIiSh China Lg-Cp46 28 - 37% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), ou des ETF à petite capitalisation, tels que l'ETF Guggenheim China Small Cap (NYSEArca: HAO HAOClaymore Tr 230. 13-0. 17% Créé avec Highstock 4 2. 6 ). Les investisseurs peuvent également prendre des positions vendeuses sur des ETF chinois sectoriels, tels que le FNB Global X China Financials (NYSEArca: CHIX CHIXGbl X Chn Fin17.) 75-0 39% Créé avec Highstock 4. 2. 6 < ) ou Guggenheim China Real Estate ETF (NYSEArca: TAO TAOClaymore Tr 230. 05-0 10% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ). Ils peuvent prendre des positions longues sur des ETF inversés prenant des positions courtes sur la Chine, tels que ProShares Short FTSE China 50 (NYSEArca: YXI) ou des FNB inversés à effet de levier, tels que Direxion Daily China Bear 3x Actions (NYSEArca: YANG YANGDx Dly FTSE CN6 38 + 1. 11% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ).

China Long ETFs

Un moyen très efficace de court-circuiter les marchés chinois consiste à prendre des positions courtes sur des ETF qui investissent dans des actions chinoises. Les investisseurs doivent être prudents sur leurs positions courtes car elles comportent des risques plus importants de potentiel de hausse limité et de potentiel de baisse illimité.

L'indice iShares FTSE China 25 Index ETF est l'un des plus importants fonds investissant dans des sociétés chinoises de grande capitalisation. Environ 49% des avoirs du fonds sont concentrés dans le secteur financier, tandis que les sociétés des secteurs de la technologie, de l'énergie et des services de communication ont une part d'environ 36%. Les sociétés financières ont tendance à être les plus exposées à toute bulle boursière et de crédit, et si la faillite survient, les banques et les autres institutions financières sont les plus touchées. Le fonds a un ratio de dépenses de 0. 74%.

Le Guggenheim China Small Cap ETF est un autre fonds que les investisseurs peuvent manquer pour profiter du ralentissement du marché en Chine. Parce que le fonds investit dans des sociétés à petite capitalisation, il a tendance à avoir une volatilité plus élevée mais un plus grand potentiel de baisse, ce qui en fait un candidat idéal pour court-circuiter la Chine. Le fonds investit principalement dans des sociétés à forte et moyenne capitalisation concentrées dans les secteurs de l'industrie, de la technologie, de la consommation cyclique et de l'immobilier. Le fonds a un ratio de dépenses de 0,76%.

China Longs ETF sectoriels

Au lieu de vendre des ETF chinois à large marché, les investisseurs peuvent prendre des positions courtes sur des fonds sectoriels qui investissent dans des sociétés chinoises.Si les investisseurs considèrent certains secteurs, tels que la finance ou l'immobilier, comme sujets à de plus grandes pertes, il existe plusieurs FNB sectoriels, tels que les FNB Global X China Financials et Guggenheim China Real Estate.

Le FNB Global X China Financials investit exclusivement dans des sociétés financières chinoises en attribuant 79% de ses avoirs à des sociétés financières et 21% à des sociétés immobilières. Les sociétés du portefeuille du fonds ont tendance à avoir une capitalisation boursière très importante et reflètent largement les activités d'assurance et bancaires en Chine. Le ratio de dépenses du fonds est de 0,65%.

Le FNB Guggenheim China Real Estate investit principalement dans des sociétés immobilières chinoises, dont 93% de son portefeuille est investi dans l'immobilier et 5% dans des sociétés financières. Le fonds investit dans de très grandes sociétés immobilières chinoises, telles que China Overseas Land and Investment, CK Hutchinson Holdings et Hongkong Land Holdings. Le fonds a un ratio de dépenses de 0,1%.

FNB China Inverses

Plutôt que de prendre des positions courtes sur des ETF chinois à long terme, les investisseurs peuvent acheter directement des fonds inversés à court terme en actions chinoises. Les ETF China Inverse peuvent être sans effet de levier, tels que ProShares Short FTSE China 25, ou des ETF à effet de levier, tels que les actions Direxion Daily China Bear 3x.

ProShares Short FTSE China 50 est un fonds inversé qui peut être utilisé comme un outil efficace pour profiter du ralentissement du marché en Chine. Le fonds recherche une performance correspondant à l'inverse (-1x) de la performance quotidienne de l'indice FTSE China 50. L'ETF prend des positions courtes avec une forte concentration sur le secteur financier avec une allocation de 48%, le secteur de la communication avec 21% et le secteur de l'énergie avec 14%. Le fonds a un ratio de dépenses de 0,95%.

Direxion Daily China Bear 3x Shares est un ETF à effet de levier qui cherche à obtenir des résultats d'investissement à 300% de la performance inverse de l'indice FTSE China 50. Le fonds a un ratio de dépenses de 0,95%.