La plupart des régimes 401 (k) ne vous permettent pas d'investir dans des actions individuelles. Au lieu de cela, vous avez le choix entre différents fonds dans lesquels investir, habituellement de 10 à 20 options. L'idée générale est qu'avec la plupart des plans 401 (k), vous n'avez pas la possibilité de faire des changements dans votre 401 (k) aussi efficacement que nécessaire pour gérer efficacement vos investissements; Les fonds gérés, tels que les fonds communs de placement, éliminent ce problème. Il y a des gestionnaires de portefeuille qui ajustent continuellement les avoirs dans chaque fonds; c'est les frais de gestion.

Certains employeurs ont une fenêtre de courtage autogéré dans les régimes 401 (k) qu'ils offrent; Environ une entreprise sur cinq offre cette option. Alors que seulement environ 2% des personnes ayant cette capacité l'exercent réellement, les actions individuelles vous permettent de vous diversifier en classes d'actifs, telles que l'immobilier, qui peuvent ne pas être aussi bien représentées dans vos choix 401 (k) et peuvent vous aider à générer retourne sur celle du fonds que vous sélectionnez. Cependant, la plupart des gens se comportent de la même manière que leurs homologues non commerciaux, il vous appartient donc de déterminer si cela en vaut la peine. Que vous négociez pour vous-même ou que vous évaluiez les avoirs d'un fonds, vous devez tenir compte de certains facteurs.

Construire votre 401 (k)

En évaluant les choix que vous avez pour construire votre 401 (k), considérez d'abord votre aversion au risque et votre horizon temporel. Certaines personnes sont heureuses d'échanger des rendements inférieurs pour réduire la volatilité. Ceci est fréquent chez les personnes qui ont accumulé de grandes 401 (k) et se préparent à la retraite. Un portefeuille à moindre risque comprend des sociétés plus matures. Inversement, si vous investissez dans un 401 (k) pour la première fois et que vous avez de nombreuses années avant la retraite, vous pourriez être prêt à essayer des placements plus risqués, comme les marchés émergents.

Envisagez également votre plan de retraite plus large. Vous pouvez avoir des options supplémentaires sur la façon d'investir vos actifs de retraite 401 (k), y compris les IRA ou les pensions. Si vous avez une quantité considérable d'argent investi prudemment dans ces autres classes d'actifs, vous pouvez vouloir un risque plus élevé, et donc une récompense potentielle plus élevée, de financer votre 401 (k).

Informations sur le fonds

Face à la sélection d'un fonds sur 10 ou 20 options, le choix peut sembler écrasant. Vous pouvez voir la performance passée de chacun des fonds et un niveau de risque généralisé, mais le rendement passé n'est pas un prédicteur des rendements futurs. Pour évaluer correctement les options fournies, vous devez examiner la composition réelle de chaque fonds, en particulier les avoirs individuels de la répartition du portefeuille entre les actions, les obligations et les équivalents de trésorerie. En outre, vous devriez regarder les frais que le fonds facture pour fournir ces rendements; Parfois, les frais de gestion peuvent être si élevés qu'ils mangent les gains que vous obtenez de la performance solide.Votre société doit fournir cette information, généralement dans la description du plan sommaire et le rapport annuel du fonds.

Comparaison des options

La recherche d'informations sur les fonds peut prêter à confusion. À cette fin, il aide à analyser les stocks les uns par rapport aux autres. Des sites tels que Morningstar peuvent vous aider à comparer différentes options 401 (k). Morningstar attribue ses propres notations, mais rationalise également les comparaisons de frais, les classes d'actifs et les allocations de portefeuille. En outre, sachez que certains fonds communs de placement ont des dates cibles. Cela signifie qu'ils sont mis en place pour fournir le rendement maximum d'une date fixe. Cela est utile lorsque vous avez établi un horizon de placement, mais cela signifie également que la sortie du fonds avant la date cible pourrait vous faire perdre un rendement beaucoup plus important que si vous étiez resté sur place. Quel que soit le service que vous utilisez, assurez-vous de comparer des pommes avec des pommes en regardant différents plans.

Principaux titres

Pour chaque fonds que vous considérez, vous pouvez consulter la liste des principaux titres et la part du fonds investie dans ces titres. Regardez les sociétés dans lesquelles le fonds investit ainsi que le poids du portefeuille pour chaque position et comment ces positions ont changé au fil du temps. Bien que vous ne puissiez pas voir une liste complète de toutes les actions dans lesquelles le fonds a une position, vous pouvez voir les principales positions qu'il détient. Ces avoirs peuvent vous donner une idée de ce que le fonds valorise et où il voit le plus d'opportunités sur un horizon donné. En regardant les avoirs du fonds, vous pouvez également voir depuis combien de temps le fonds détient ses premières positions, le chiffre d'affaires dans ces holdings et tout rendement.

Gamme d'investissements

Idéalement, tout fonds que vous choisissez pour votre plan 401 (k) devrait avoir une gamme complète. Vous n'avez pas besoin que toutes les classes d'actifs soient représentées, mais vous devriez rechercher une sélection bien diversifiée d'actions domestiques ainsi que d'avoirs étrangers et d'obligations. Prêtez attention au nombre de marchés représentés par les marchés développés par rapport aux marchés émergents. Ce dernier est plus risqué mais a le potentiel de rendements plus élevés. Les meilleurs fonds sont également équilibrés par rapport aux secteurs. Ils comportent certains titres cycliques, tels que l'immobilier, ainsi que des titres plus sensibles, comme les actions industrielles, et des positions défensives, comme les soins de santé.

De plus, sachez que les options du menu d'investissement 401 (k) de votre société peuvent comporter des positions relativement importantes dans les actions de votre société si elles sont cotées en bourse. Souvent, vous pouvez acheter ce stock à un prix réduit. En fonction de vos objectifs d'investissement, cela peut ne pas être idéal.

Fenêtres de courtage autogérées

Une étude de Vanguard a révélé que les personnes qui échangent activement leurs comptes de retraite ont tendance à obtenir les mêmes rendements que les investisseurs traditionnels 401 (k), mais il n'y a aucune garantie. Vous devriez faire preuve de diligence raisonnable en choisissant les actions pour votre 401 (k) et assurez-vous que vous êtes pleinement conscient des frais de transaction pour l'utilisation de l'option de courtage autogéré. Aussi, assurez-vous que vous ne traitez pas trop fréquemment. Le nombre moyen d'opérations pour un compte de courtage autogéré est légèrement supérieur à cinq par année.Selon Morningstar, les fonds à date cible ont tendance à être meilleurs que les investisseurs qui négocient souvent. Cette option est préférable pour les personnes qui ont le temps et les connaissances pour évaluer les stocks.