Les défis de l'épargne-retraite sont décourageants. Économiser suffisamment et de gagner des rendements d'investissement raisonnables ne sont pas faciles slam dunks. Les vents contraires tels que les frais élevés, les coûts excessifs des fonds et l'impact des taxes ajoutent vraiment au défi.

Les conseillers financiers qui prennent leur rôle de fiduciaire au sérieux peuvent aider les clients non seulement à investir et à planifier leur retraite, mais aussi à s'assurer que leurs efforts ne sont pas érodés par des frais et des coûts excessifs.

Voici ce qu'il faut savoir sur ces frais. (Pour en savoir plus, voir: Frais d'investissement: comment les comprendre et les gérer. )

Impact des coûts du fonds

Personne ne s'attend à des fonds communs de placement ou des ETF ETFAberd EmMk SmCo14. 45 + 0. 46% Créé avec Highstock 4. 2. 6 gestionnaires pour gérer l'argent gratuitement. Ces entreprises doivent couvrir leurs coûts et faire des bénéfices pour rester en activité. Cependant, les frais sont toujours importants et les investisseurs ne devraient pas payer plus que nécessaire.

Le site de Vanguard, comme vous pouvez vous y attendre, traite longuement de ce sujet. Dans un exemple, il montre l'impact de différents niveaux de frais sur un solde hypothétique initial de 100 000 $ sur 30 ans avec un rendement annuel de 6%. Après 30 ans, le solde du compte serait:

• 574 349 $ sans frais d'investissement
• 532 899 $ avec un coût d'investissement de 25 points de base
• 438 976 $ avec un coût d'investissement de 90 points de base <

Ces chiffres illustrent clairement l'impact des frais de gestion sur les rendements d'un investisseur. Si nous traduisons cela par l'accumulation d'argent pour la retraite, l'impact est encore plus net.

Coûts de transaction de Needling

Les épargnants de retraite peuvent encourir divers types de frais de transaction liés à leurs comptes. Parmi ceux-ci sont:

Commissions

. Il s'agit des frais que la société de courtage peut exiger pour exécuter un ordre d'achat ou de vente sur une action, un FNB, un fonds d'investissement à capital fixe ou certains fonds communs de placement. Les coûts pour des transactions similaires peuvent varier considérablement d'une entreprise à l'autre, il est donc utile de faire un peu de shopping si vous effectuez des opérations fréquentes. Balisages.

Cela peut se produire lorsque les investisseurs négocient ou achètent des titres sur l'inventaire d'un courtier. Ils vont souvent baliser le prix afin de faire un profit sur la transaction. (Pour la lecture connexe, voir: Portefeuille en ligne, bricolage ou conseiller tarifaire: quel est le meilleur? ) Frais de vente.

Cela représente des frais d'acquisition pouvant survenir au début ou à la fin de la transaction. Un exemple d'une charge initiale serait une charge de 5% sur un fonds commun de placement. Dans le cas d'un investissement de 10 000 $, seulement 9 500 $ seraient investis avec les 500 $ versés à l'entreprise et au courtier vendeur. Cela réduit le montant éventuel que le retraité accumule. Frais de rachat.

Ils sont communs avec de nombreux produits de rentes et certains fonds communs de placement. Si vous vendez le produit avant un certain temps, vous devrez payer des frais de rachat, qui correspondent à un pourcentage de la valeur de l'actif. Par exemple, s'il y avait 100 000 $ dans une rente avec des frais de rachat de 5% à ce moment-là, il en coûterait 5 000 $ à vendre du produit. Cela représente un coût réel pour les retraités et réduira le montant qu'ils auront finalement à la retraite. Funky 401 (k) Frais

Un article du Motley Fool a cité une étude sur l'impact des frais du plan 401 (k) par le Center for American Progress, un organisme de recherche sur les politiques publiques. L'étude a indiqué que le travailleur médian gagnant un revenu médian et payant des honoraires moyens de 401 (k) au cours de sa carrière professionnelle paierait 138 336 $ en honoraires. Encore une fois, alors que personne ne devrait s'attendre à ce que leur plan 401 (k) soit gratuit, ils devraient réfléchir aux coûts et les régler à l'avance avant de s'engager. (Pour la lecture connexe, voir:

Les honoraires cachés dans 401 (k) s ) L'impact sur ceux que l'étude appelait les travailleurs à revenu plus élevé était encore plus profond. Ces gens paieront en moyenne 340 $ 147, en frais sur leur vie professionnelle. Tout cela va réduire le montant disponible pour ces travailleurs à la retraite.

Rendements, coûts et taxes «réels»

Au-delà de ce que vos investissements pourraient générer sur une base nominale, l'impact de l'inflation doit être pris en compte. Un rendement de 6% est réduit à un rendement réel de 4% après un gonflement de 2%. L'impact des frais et des coûts sur les rendements réels réduit encore plus rapidement l'équilibre d'un épargnant. Il n'y a pas d'ajustement pour l'inflation, pas d'allocation. Les frais font simplement baisser le rendement net réel d'un investisseur, réduisant ainsi la valeur de son pécule en termes de revenu réel et disponible.

Les taxes sont un frein réel au montant disponible pour la retraite. Les comptes imposables et les comptes à imposition différée sont touchés: (Pour lire les documents connexes, voir:

Comment esquiver les fortes pertes d'impôts dans votre portefeuille. ) Comptes à imposition différée.

Les plus courants sont les régimes 401 (k) traditionnels et les régimes similaires à cotisations définies tels que les régimes 403 (b) ou 457; IRA traditionnels figurent ici aussi. Bien que les cotisations soient établies avant impôt, elles sont entièrement imposées lorsque des retraits sont effectués. Dans la plupart des cas, les travailleurs doivent commencer à prendre des distributions minimales obligatoires entièrement imposables à l'âge de 70 ans. 5. À titre d'exemple de cette incidence, une retraitée de 1 million de dollars dans un compte IRA traditionnel ne dispose que de 750 000 $. une tranche d'imposition combinée de 25%. Comptes d'investissement imposable

. L'impact principal des taxes concerne ici les gains en capital. Les plus-values ​​à long terme (détenues au moins un an et un jour) sont taxées à des taux inférieurs. Rentes.

Les rentes admissibles (celles qui sont détenues dans un compte de retraite) sont imposées comme n'importe quel autre IRA ou 403 (b). Les rentes non-qualifiées sont imposées en fonction du rapport entre le montant versé et les gains réalisés sur le compte.Notez que l'impôt est au taux d'imposition ordinaire de l'investisseur dans les deux cas. Qu'est-ce qu'un marché baissier

Un marché baissier aggrave l'impact de ces facteurs de frais sur ceux qui épargnent pour la retraite et sur les retraités. Bien que les frais fondés sur l'actif soient moins élevés lorsque la valeur marchande est déprimée, ils nuisent encore à la capacité de leur portefeuille à retrouver de la valeur perdue pendant une reprise du marché.

Les retraités et ceux qui épargnent pour la retraite n'ont pas de difficulté à accumuler un pécule suffisant et à le faire durer jusqu'à la retraite. Bien que les honoraires facturés par les conseillers financiers puissent faire partie du problème - leurs honoraires sont également un frein aux soldes disponibles pour la retraite -, un bon conseiller peut jouer un rôle important en aidant les retraités et les épargnants à réduire l'impact des frais, taxes (Pour plus de détails, voir:

Comment éviter les rentes excessives.

)