Les nouveaux traders ont beaucoup de choix lorsqu'ils décident quels marchés jouer et comment entrer leurs premières positions. Mais choisir les mauvais peut avoir un effet boule de neige, minant la confiance tout en saignant du capital précieux. (Voir: Top 10 des erreurs de trading que vous devriez toujours éviter ). Les courtiers et les médias financiers rendent cette tâche encore plus difficile, avec leur marketing agressif pour les nouveaux clients, qu'ils répondent ou non aux critères.

C'est pourquoi vous devriez faire vos devoirs avant de choisir entre les devises, les actions et les marchés à terme. Au début, vous devriez éviter les options car elles nécessitent des compétences avancées. Les novices sont attirés par les marchés forex en raison des faibles exigences de taille de compte et de l'effet de levier pouvant atteindre 50: 1. (Pour en savoir plus, voir: Top 7 des questions sur la négociation de devises ). Malgré l'attraction d'une mise minimale de 500 $ ou moins, c'est toujours un choix dangereux pour les nouveaux commerçants pour les raisons suivantes:

Premièrement, les courtiers en devises établissent généralement leurs propres marchés et négocient directement avec les comptes des clients. Cela génère des conflits d'intérêts qui se produisent lors des courses d'arrêt de minuit, un glissement massif, des ordres qui ne s'exécutent pas et des restrictions de compte après des séries de victoires. En conséquence, il n'est pas surprenant que les données limitées fournies par ces opérations suggèrent un taux d'élimination de près de 100%.

Deuxièmement, les nouveaux traders ne devraient pas toucher à l'effet de levier, car ils ne comprennent pas comment cela fonctionne ou les nombreuses façons dont il peut détruire un petit compte de trading du jour au lendemain. En fait, même une petite explosion à l'autre bout du monde peut déclencher des tendances massives de devises croisées qui se sentent bien lorsqu'elles sont positionnées du bon côté du commerce, mais qui mettent fin aux carrières lorsqu'elles sont prises du mauvais côté. (Pour en savoir plus, voir: Levier Forex: une épée à double tranchant ).

Premiers pas sur le marché boursier

Les marchés boursiers offrent les meilleures opportunités aux nouveaux traders dans la mesure où ils répondent aux exigences du compte, ce qui peut être trompeur. Vous pouvez négocier avec un compte de 500 $ auprès de nombreux courtiers, mais tout ce qui est inférieur à 25 000 $ applique la règle de négociation de jour de la SEC. Cela stipule que les positions peuvent être ouvertes et fermées dans la même session seulement quatre fois dans une semaine de trading typique. Le compte est marqué en cas de dépassement et soumis à des restrictions sévères de 90 jours.

Cette règle crée des obstacles à la gestion des risques qui peuvent ajouter un fardeau considérable lors de l'apprentissage du commerce en temps réel car il est naturel de faire de mauvais choix d'entrée, qui peuvent être atténués par des sorties rapides. (Lire la suite dans: 4 éléments clés pour créer un plan de trading réussi ). Briser la règle et il devient plus difficile de quitter un métier perdant en cas de besoin. À son tour, la perte augmente et la confiance du trader s'évapore.

La réduction de la fréquence des échanges offre un moyen de contourner la règle: recommencer à zéro chaque lundi et surveiller les exécutions totales jusqu'à la clôture de vendredi - mais la courbe d'apprentissage en souffrira car les traders doivent affiner leurs stratégies par essais et erreurs. fréquence mais de petite taille pour contrôler le risque. De cette façon, ils peuvent travailler à travers des centaines de scénarios en temps réel et avec de l'argent réel en jeu. (Voir: L'importance vitale de la définition de votre avantage commercial ).

Les commerçants ont traité la règle de trois façons depuis qu'elle a été promulguée en 2001. Premièrement, ils appliquent leurs restrictions jusqu'à ce que la taille du compte dépasse 25 000 $. Deuxièmement, ils accumulent d'abord les actions et ensuite les actions. Troisièmement, ils passent entièrement sur le marché boursier et se dirigent vers Globex, en se concentrant entièrement sur les contrats à terme sur indice S & P 500 et Nasdaq 100.

Choisir l'avenir de l'indice

Les comptes à terme peuvent être ouverts pour 5 000 $ chez Tradestation et 10 000 $ chez Interactive Brokers et le trader peut détenir une position de nuit pour moins de 6 000 $ par contrat. Les contrats à terme de Globex se négocient 24 heures sur 24, ce qui augmente les opportunités et les risques, en particulier dans cet environnement électronique dynamique. Apprendre à négocier comporte un plus grand risque avec les contrats à terme, car le contrat minimum ne vous permettra pas de réduire l'exposition de la même manière que l'achat de petites actions.

Un point sur un seul contrat vaut 50 $ sur le S & P 500 et 20 $ sur le Nasdaq 100. Le S & P 500 peut facilement passer de 20 à 40 points un jour de bourse typique alors que le Nasdaq 100 passe de 40 à 80 points. Cette facilité de mouvement a considérablement augmenté depuis le creux de 2009, car il faut plus de points à des prix plus élevés pour générer le même pourcentage de mouvement.

Compte tenu de la valeur élevée d'un seul point, une position de taille minimale avec des techniques parfaites pourrait être dans le trou de quatre chiffres, à moins que des stratégies de stop-loss hautement disciplinées ne soient employées. À son tour, cela exclut les positions à plus long terme pour la majorité des nouveaux traders, car ils ne peuvent pas gérer l'impact psychologique ou monétaire du retrait. (Pour la lecture connexe, voir: L'importance de la psychologie et de la discipline commerciales ).

Bottom Line

Les nouveaux opérateurs devraient pénétrer les marchés qui offrent la meilleure opportunité d'apprendre leur métier tout en minimisant les risques. Tous les principaux sites, y compris les devises, les actions et les devises offrent des avantages et des inconvénients distincts dans ce processus de découverte.