Une avance de fonds par carte de crédit est un prêt en espèces de l'émetteur de votre carte de crédit. Comme un achat par carte de crédit, l'avance de fonds apparaîtra comme une transaction sur votre relevé et les intérêts s'accumuleront jusqu'à ce qu'il soit remboursé. Il n'y a généralement pas de période de grâce pour les avances de fonds; les intérêts courent du jour de la transaction. En outre, le taux d'intérêt est généralement un peu plus élevé pour les avances de fonds que pour les achats de tous les jours.

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Avant d'opter pour une avance de fonds, assurez-vous de bien comprendre son coût et ses limites et d'avoir étudié des solutions de rechange.

Coûts et limites de l'avance de fonds

Vous trouverez des détails sur les frais et les conditions de l'avance de fonds dans la case Schumer de la carte de crédit. Voici un exemple du Chase Sapphire Preferred (3 novembre 2014). Il montre que l'APR pour une avance de fonds est de 19,24%, comparé à 15,99% pour les achats. Les frais sont de 10 ou 5 pour cent, le plus élevé étant plus grand .

Autre détail important: Lorsqu'une carte de crédit a différents types de soldes, les paiements sont appliqués de la manière indiquée par l'émetteur de la carte de crédit, pas nécessairement au solde que le détenteur de carte veut rembourser en premier. Par exemple, pour les titulaires d'un compte Sapphire, Chase applique le paiement minimum au solde avec le TAP le plus élevé. Tout paiement supérieur au minimum est appliqué "de la manière que nous choisissons".

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Les avances de fonds sont parfois limitées à un pourcentage de la limite de crédit du titulaire. Chaque émetteur de cartes de crédit a sa propre politique et formule pour établir les limites d'avance de fonds. Dans cet exemple, la limite de crédit est de 20% de la limite de crédit:

8 Alternatives à une avance de fonds

En raison du coût plus élevé d'une avance de fonds, il vaut la peine d'étudier d'autres sources de revenus. Selon votre solvabilité et vos actifs, ces options peuvent être meilleures ou moins bonnes qu'une avance de fonds. Chacun a ses avantages et ses inconvénients.

1. Prêt d'amis ou de famille.

Pour certains emprunteurs, le plus difficile est de demander de l'aide. Envisagez de demander à votre famille ou à vos amis un prêt à court terme gratuit ou à faible taux d'intérêt. Utilisez un accord écrit correctement exécuté qui énonce tous les termes afin que les deux parties sachent exactement à quoi s'attendre en ce qui concerne le coût et le remboursement. 2. 401 (k) prêt.

Au moins 87% des administrateurs 401 (k) permettent aux participants d'emprunter des fonds. Les taux d'intérêt et les frais varient selon l'employeur, mais sont généralement concurrentiels. La limite de prêt est de 50% des fonds jusqu'à un maximum de 50 000 $ et le remboursement est de cinq ans ou moins. Il n'y a pas de vérification de crédit, et les paiements peuvent être mis en place comme des déductions automatiques des chèques de paie de l'emprunteur. Voir Parfois, il faut emprunter à votre 401 (k) . 3. Roth IRA.

Vous pouvez utiliser cette forme d'épargne-retraite comme source d'argent rapide.Voir Comment utiliser votre Roth IRA en tant que fonds d'urgence . Encore une fois, il y a des limites à ce que vous pouvez emprunter et quand vous encourez des pénalités. 4. Prêt personnel de la banque.

Pour un emprunteur avec un crédit bon ou grand, un prêt personnel d'une banque peut être moins cher qu'une avance de fonds par carte de crédit. En outre, le gain sera plus rapide par rapport à faire des paiements minimums de carte de crédit, en réduisant encore le montant de l'intérêt global payé. 5. Prêt collatéral.

Tout prêt garanti par des actifs réels est un prêt accessoire et peut avoir des exigences de crédit moins strictes qu'un prêt non garanti. Les prêts sur valeur domiciliaire et les marges de crédit sont garantis par la valeur de la maison. Certaines banques font également des prêts personnels contre la valeur d'une fiducie ou d'un certificat de dépôt. 6. Avance salariale de l'employeur.

De nombreux employeurs offrent des avances sur salaire à faible coût comme solution de rechange aux prêts sur salaire traditionnels plus coûteux. Les frais sont aussi bas que 8 $. 00, mais méfiez-vous des taux d'intérêt. Ils vont de 10% à 165%, qui est un territoire de prêteur prédateur. Les paiements peuvent être configurés comme des déductions de salaire automatiques. 7. Prêt de pair à pair.

Le prêt de P2P, comme on l'a appris, est un système dans lequel les individus empruntent de l'argent à des investisseurs et non à des banques. Les exigences de crédit sont moins strictes et les taux d'approbation sont plus élevés. Les prêts les plus chers plafonnent à environ 30% APR, plus des frais de prêt de 5%. 8. Prêt sur salaire ou titre.

Un prêt de titre de voiture devrait être considéré en dernier recours en raison de son coût astronomique, sauf dans les États où les taux d'intérêt du prêt de titre sont plafonnés très bas. Comme les prêts sur titres, les prêts sur salaire facturent généralement les taux d'intérêt bien dans les trois chiffres - 300% à 500% et plus. Les frais sur les deux types de prêts peuvent être tellement inabordables pour les emprunteurs à court d'argent que beaucoup renouvellent leurs prêts plusieurs fois, à un coût final de plusieurs fois le montant du prêt initial. Voir Méfiez-vous des prêts sur salaire et Obtenir un prêt de titre de voiture La ligne de crédit

Les avances de fonds par carte de crédit sont assez coûteuses pour être considérées comme une option viable. Le risque de tomber dans un cycle de dette est réel. Le plan d'action le plus judicieux consiste à explorer toutes les solutions de rechange afin de déterminer les types de financement auxquels vous êtes admissible - et à quel coût - avant de prendre une décision finale d'emprunt à court terme. Voir

Fonctionnement d'une avance de fonds et Les 4 plus mauvaises raisons d'une avance de fonds .