Vous songez à créer votre propre conseiller en placement inscrit (RIA)? Beaucoup de conseillers d'esprit d'entreprise veulent créer leurs propres pratiques pour servir leurs clients idéaux, à leur manière. Mais une réglementation intense et de gros coûts de démarrage peuvent empêcher les conseillers de faire décoller leurs propres entreprises et dissuader certains d'essayer. Voici quelques-uns des obstacles auxquels RIA est confrontée aujourd'hui.

Manque de ressources et d'information

Le secteur de la planification financière est lourdement chargé de règlements, de restrictions et d'exigences concernant ce que les conseillers peuvent et ne peuvent pas faire ou dire. C'est un énorme obstacle à franchir en raison de toutes les formalités administratives liées aux problèmes de conformité. Lorsque vous gérez une RIA indépendante, vous êtes le responsable de la conformité chargé de vous assurer que votre pratique respecte toutes les règles. C'est fastidieux et déroutant même pour le bricoleur le plus enthousiaste. Il n'y a pas beaucoup d'informations ou de ressources pédagogiques pour les RIA de démarrage sur ces questions, ce qui contribue à créer un environnement moins favorable aux nouvelles entreprises de l'industrie. (Pour plus d'informations, reportez-vous à: Touches d'indépendance pour les RIA .)

Exigences et nuances spécifiques aux États

Le manque de ressources facilement disponibles pour les conseillers qui souhaitent lancer leur propre RIA peut être dû en partie au fait que chaque État exige que les entreprises fonctionnent différemment. Il est difficile de donner des conseils d'une taille unique, surtout en ce qui concerne les défis tels que l'enregistrement de votre nouvelle entreprise indépendante.

"Avant de déposer quoi que ce soit, obtenir des informations d'autres personnes qui ont été enregistrées exactement dans le même état Si je devais recommencer, je passerais quelques heures avec mes pairs qui ont suivi le processus d'enregistrement en Californie au cours de la dernière », explique Inga Chira, une conseillère qui est en train de lancer sa propre entreprise, Attainable Wealth. Chira dit que c'est parce que son état exige des choses comme avoir un minimum de 12 000 $ dans un compte de banque d'affaires et de traiter avec un processus d'inscription LLC complètement manuel. Il n'y a pas de dépôt en ligne disponible. (Pour en savoir plus, voir: Démarrer votre propre cabinet de planification financière .)

Coûts élevés Barrière actuelle à l'entrée

Enfin, les startups RIA se heurtent à un énorme obstacle pour démarrer simplement en raison du coût d'enregistrement, de création et de gestion d'une société de planification financière. Vous devez choisir la bonne entité pour votre nouvelle entreprise, et vous pourriez avoir besoin d'embaucher un avocat pour vous aider. Un comptable peut également aider à mettre en place vos livres et à fonctionner efficacement.

Ces coûts apparaissent dans tous les domaines, mais l'industrie des services financiers a besoin de quelques cerceaux supplémentaires pour passer (et payer). Les dépenses supplémentaires uniques à une pratique de planification, il est difficile d'amorcer votre entreprise que vous lancez.La configuration de la conformité à elle seule peut coûter bien plus de 3 000 $. Cela n'inclut pas tous les outils et la technologie de back-office dont vous avez besoin pour gérer un cabinet et servir des clients, ce qui peut coûter des milliers par an. (Pour en savoir plus, voir: Technologie populaire pour les RIA .)

Cela ne comprend pas non plus l'inscription dans plusieurs États si vous travaillez avec des clients dans tout le pays. Eric Roberge a démarré son RIA indépendant, Beyond Your Hammock, en 2013. Sa pratique est virtuelle et il peut travailler avec des clients quel que soit leur emplacement. Mais cela signifie qu'il a dû payer pour s'inscrire dans des États situés à l'extérieur de Boston, Massachusetts. «Le Texas et la Louisiane exigent que vous vous inscriviez avec eux pour travailler avec un seul client», explique Roberge. Si vous êtes enregistré auprès de la SEC, cette liste comprend également le Nebraska et le New Hampshire. " (Pour en savoir plus, voir: RIA Dealmaking Levels Off . )

The Bottom Line

Les conseillers financiers à l'esprit entrepreneurial peuvent lancer leur propre RIA indépendante, mais ils devront faire face à nombre de défis qu'ils doivent surmonter pour réussir leurs affaires. Il est important de comprendre les obstacles que vous devrez surmonter et de créer un plan pour surmonter ces obstacles. Mais il est également important de savoir qu'il est possible de démarrer, de gérer et de développer votre propre entreprise de planification financière. (Pour en savoir plus, voir: Erreurs communes à la demande des entrepreneurs. )