Note du rédacteur: Le Département des impôts et de la trésorerie a adopté des règlements qui limitent considérablement l'efficacité et l'utilisation des fiducies de rentes privées en tant que stratégie de planification des revenus et des successions. Le règlement vise toutes les fiducies de rentes privées créées après le 18 octobre 2006. Toutes les fiducies créées avant cette date bénéficient de droits acquis et continueront de bénéficier des avantages fiscaux de la fiducie.

Le plus grand changement est l'élimination du report des impôts sur les gains en capital pour toutes les rentes privées futures. Sans cette caractéristique, de nombreuses personnes seront forcées d'examiner d'autres stratégies pour déterminer ce qui serait le mieux adapté à leur situation. Par conséquent, avant de mettre en œuvre toute stratégie abordée dans cet article, assurez-vous de consulter un professionnel juridique et fiscal.

Possédez-vous un bien très apprécié que vous avez remis en vente? Peut-être que vous souhaitez qu'il produit plus de revenus? Avez-vous un actif qui constitue une partie importante de votre valeur nette, ce qui vous incite à penser que vous avez besoin d'une plus grande diversification? Dans l'un de ces cas, vous devrez vendre l'investissement pour atteindre vos objectifs. Mais la vente a un coût - à savoir, payer l'impôt sur les gains en capital. Une façon de contourner la taxe est de conserver l'investissement jusqu'à votre mort. Ensuite, vos bénéficiaires pourraient profiter de l'augmentation de la provision de base et éliminer complètement l'impôt sur les gains en capital. Mais que se passe-t-il si vous voulez retirer cet actif de votre succession imposable et recevoir plus de revenus? Nous nous intéresserons ici à la fiducie de rente privée, un outil qui peut vous aider à répartir l'impôt sur les gains en capital sur plusieurs années, à éviter les impôts sur les donations et les successions et à obtenir un certain revenu au cours du processus.

Fonctionnement du processus Une rente privée n'est pas un produit que vous pouvez acheter. Il s'agit plutôt d'un processus dans lequel un rentier échange un actif - par exemple, des titres ou une entreprise familiale - contre un revenu de rente viagère. Cet arrangement est entre deux parties, dont aucune n'est une compagnie d'assurance. Il est établi par contrat et existe fréquemment entre les membres de la famille. (Pour en savoir plus sur les rentes, voir Aperçu des rentes .)
L'émetteur du contrat convient de verser au rentier un paiement périodique pour la vie du rentier en échange d'un paiement en espèces ou pour transfert de propriété à une fiducie. La période de paiement peut également s'étendre sur la vie du conjoint du rentier. Le rentier reçoit la totalité du capital et tous les intérêts courus en vertu d'hypothèses actuarielles. En d'autres termes, le rentier reçoit une «contrepartie complète et adéquate» pour la propriété au cours de sa vie. Par conséquent, le transfert de propriété à une fiducie n'est pas un cadeau et n'est pas assujetti à l'impôt sur les dons. De plus, lorsque le rentier décède, il n'y a pas de droits de succession parce que la propriété a été vendue.

Mise en place
Si vous êtes intéressé par ce type de contrat de rente privée, la première chose à faire est de créer une fiducie et d'énumérer les bénéficiaires. Ensuite, tout bien que vous voulez retirer de votre domaine imposable est transféré à la fiducie. En échange de cet actif (ou de ces actifs), la fiducie vous donne un contrat de rente viagère privé.

Ensuite, la fiducie vend l'actif à un tiers sans encourir d'impôt sur le revenu parce que le prix de vente est le même que le prix d'achat. Enfin, le produit est réinvesti selon les directives du fiduciaire et les gains accumulés au sein de la fiducie s'accumulent avec report d'impôt jusqu'à ce que l'argent soit retiré.

Vous pouvez considérer le contrat de rente privée comme un type de police d'assurance pour la planification de vos dons et successions. Tant que vous - le rentier - êtes en vie, vous continuerez à recevoir des paiements pour vous aider à payer vos frais de subsistance, mais le solde de la rente viendra à échéance. (Pour en savoir plus, consultez la section Premiers pas dans votre plan successoral .)

Ce que le rentier obtient Lorsque vous transférez vos biens à une autre partie par l'entremise d'une fiducie de rente privée, vous pouvez vous attendre pour recevoir le prix de vente des actifs et le revenu qui est déterminé sur la base des tables d'espérance de vie et de taux d'intérêt IRS. Par conséquent, plus vous attendez pour commencer les paiements, plus ils seront grands. Tant que vous avez moins de 70 ans 5, vous pouvez commencer à recevoir des revenus de la fiducie quand vous le souhaitez. Cependant, les paiements doivent commencer avant l'âge de 70 ans. 5. Le montant du revenu que vous recevez est fixe, mais si vous avez besoin de plus d'argent, vous pouvez emprunter auprès de la fiducie.

Une partie de chaque paiement est un remboursement de la base du coût d'origine et est donc libre d'impôt. Ce sont en partie les gains en capital provenant de la vente qui sont imposés au taux des gains en capital. Et le solde du paiement se compose de revenus au sein de la fiducie, imposés comme un revenu ordinaire. Si vous vivez au-delà de votre espérance de vie, vous aurez reçu tous vos coûts de base et gains en capital. Les paiements futurs seront alors traités comme un revenu ordinaire.

Les liquidités de la fiducie de rente privée s'arrêteront lorsqu'il n'y aura plus d'argent ou que vous mourrez. Et si vous décédez avant que la fiducie ne soit épuisée, tout ce qui reste ira à vos bénéficiaires sans impôt sur la succession ou l'impôt sur les dons. De plus, cela évite l'homologation. (Pour plus d'informations, voir Ignorer les coûts d'homologation .)

Usages courants
Voici quelques situations dans lesquelles une personne pourrait envisager une rente privée:

• Un propriétaire d'entreprise veut prendre sa retraite et transférer le contrôle à un employé clé ou à un membre de la famille sans faire face à un important passif d'impôt sur le revenu.
• Un investisseur veut retirer un bien important de sa succession.
• Un grand-parent veut donner un actif à un petit-enfant et éviter la taxe de transfert qui saute de génération en génération.
• Un investisseur veut convertir des biens immobiliers non productifs de revenus en actifs qui procurent un revenu régulier sans payer beaucoup d'impôt sur les gains en capital.

Conclusion Une rente privée peut vous aider à réduire les impôts (revenu, succession et don), à obtenir un revenu stable et à diversifier votre portefeuille.Mais avant de renoncer à vos droits sur votre propriété pour économiser de l'argent, il y a quelques points à garder à l'esprit. D'abord, une fois que les paiements commencent, ils ne peuvent pas être changés. Deuxièmement, le taux d'imposition des gains en capital pourrait augmenter à l'avenir. Par conséquent, vous pourriez finir par payer des taux d'imposition plus élevés sur une partie de votre paiement de rente que si vous payiez juste la taxe aujourd'hui.

Enfin, il est important de savoir que vous ne pouvez pas être le fiduciaire de la fiducie de rente privée et vous ne pouvez exercer aucun contrôle sur la gestion de la fiducie. En outre, une fiducie de rente privée est irrévocable, alors assurez-vous que vous avez fait vos devoirs avant de conclure ce genre d'arrangement.