Les fonds négociés en bourse (FNB) offrent aux investisseurs la possibilité d'ajouter à leurs portefeuilles des positions de croissance, de revenu et de rendement cas. Voici un sommaire des cinq FNB de services publics les plus populaires, mesurés par actifs sous gestion (ASG), au 4 mars 2016.

Services publics Select Sector SPDR ETF

Comme un fonds qui suit uniquement les sociétés de services publics dans le L'indice Standard & Poor's 500, le secteur des services publics SPDR ETF (NYSEARCA: XLU XLUSel Sct Utlts55 .00-0 38% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) offre une exposition limitée au plus grand 29 services publics aux États-Unis. Le fonds est le plus important des FNB de services publics avec un actif géré de 7 $. 9 milliards, presque quatre fois plus que le deuxième fonds de la catégorie. Comme les trois autres États-Unis. les fonds pondérés en fonction du marché figurent parmi les cinq premiers, les titres les plus importants sont NextEra Energy, Inc. (NYSE: NEE NEENextEra Energy Inc151 86-0, 52% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) et Duke Energy Corporation (NYSE: DUK DUKDuke Energy Corp87, 87-0, 73% créé avec Highstock, 4. 2. 6 ).

Le secteur sélect des services publics SPDR ETF est le fonds le plus liquide de la catégorie, se négociant en moyenne à 845 $. 57 millions de dollars en volume par jour, en fonction des 45 derniers jours. Le fonds a un rendement de distribution de 3.37% et un ratio de frais de 0,14%. Au cours des cinq dernières années, le fonds a généré la croissance, le revenu et le meilleur rendement des plus importants FNB de services publics avec un rendement annualisé de 12. 28%

The Vanguard Utilities ETF

Avec 79 participations du secteur des services publics, le FNB Vanguard Utilities (NYSEARCA: VPU VPUVanguard Utilts121, 12-0, 30% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) offre aux investisseurs une exposition diversifiée à la catégorie. En tant qu'US. Fonds pondérés en fonction du marché, les avoirs tendent vers les grandes capitalisations avec 48, 14% du portefeuille de 2 $. 13 milliards d'AUM alloués à 10 postes. Les 51, 86% restants des placements sont investis dans des capitalisations boursières allant des grandes aux petites, ainsi que de multiples sous-catégories, y compris les sociétés géothermiques et solaires.

Le volume moyen en dollars de 25 $. 27 millions par jour est une fraction du FNB SPDR SPF Select Utilities Select, mais il fournit encore beaucoup de liquidité pour les transactions individuelles et par blocs. Le fonds a un rendement de distribution de 3, 4% et, à 0, 1%, a le ratio de frais le plus bas des cinq plus importants FNB de services publics. Au cours des cinq dernières années, les rendements annualisés de 12,15% ont surpassé ceux du S & P 500.

The First Trust Utilities AlphaDEX ETF

Utilisant une stratégie quantitative privilégiant les sociétés de moyenne capitalisation basées sur des estimations de croissance et de valeur, le FNB AlphaDEX de First Trust Utilities (NYSEARCA: FXU FXUFstTr ET AlDex27.15-0. 06% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) a augmenté son AUM à 1 $. 37 milliards. Le fonds puise dans les services publics énumérés sur le Russell 1000 mais concentre son portefeuille sur 40 positions, le deuxième plus bas des cinq principaux ETF utilitaires. Le FNB Alpha Trust de First Trust Utilities est également unique en ce sens qu'il alloue 20% de son portefeuille à des sociétés de télécommunications, lesquelles ne sont généralement pas incluses dans les indices utilisés pour le suivi des services publics.

Le fonds est un négociateur actif, avec un volume moyen quotidien de 51 $. 32 millions. Le rendement de distribution est de 3. 54%, et le ratio de dépenses est le plus élevé parmi les cinq premiers à 0.66%, en partie à cause de l'augmentation des transactions au sein du portefeuille basée sur la stratégie quantitative du fonds. Le rendement annualisé sur cinq ans est de 9,0%.

iShares US. Utilities

Comme l'un des quatre États-Unis. des fonds pondérés selon la capitalisation boursière dans le top cinq, iShares US. Services publics (NYSEARCA: IDU IDUiSh US Utilts137 76-0 .35% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ) offre un niveau d'exposition similaire aux sociétés de grande capitalisation, en particulier dans le top 10 exploitations. Avec AUM de 892 $. 85 millions, les 10 plus grandes positions représentent 50. 28% du portefeuille, tandis que les 49 positions restantes du fonds sont réparties parmi l'ensemble des sociétés de services publics pour fournir une large exposition au secteur.

Volume quotidien moyen en dollars de 31 $. 31 millions fournissent beaucoup de liquidité pour les commerçants institutionnels et individuels. Le rendement de distribution du fonds est de 3,8%. Basé sur un ratio de frais de 0,45%, le fonds est le plus cher des quatre plus grands États-Unis. FNB d'utilité pondérés selon la capitalisation boursière. Le rendement annualisé sur cinq ans est de 12%, faisant de ce FNB le troisième fonds du groupe à surpasser le S & P 500 au cours de cette période.

Le FNB indiciel Fidelity MSCI Utilities

À la date de création, le 21 octobre 2013, le FNB Fidelity MSCI Utilities Index (NYSEARCA: FUTY FUTYFidel Covington Tr35 79,0. avec Highstock 4. 2. 6 ) est le plus jeune des cinq plus grands FNB de services publics. Le fonds, avec 246 $. 4 en actifs sous gestion, a une allocation de portefeuille similaire aux trois autres États-Unis. les FNB pondérés selon la capitalisation boursière du groupe, mais ses 82 titres sont ceux qui sont le plus étroitement liés au FNB Vanguard Utilities. Le FNB indiciel Fidelity MSCI Utilities affiche le plus bas volume quotidien moyen des cinq plus importants FNB de services publics, soit 5 $. 04 millions. Le manque relatif de liquidité pourrait s'avérer difficile pour les institutions et les grands négociants qui pourraient trouver l'exécution de transactions plus efficace avec le FNB Vanguard Utilities ou le marché secondaire. Le fonds a un ratio de frais concurrentiel de 0,12% et le rendement de distribution le plus élevé du groupe à 4%. Le fonds est trop jeune pour avoir une feuille de route de cinq ans, mais son rendement d'un an de 9. 59% a battu le S & P 500, qui a perdu plus de 2% au cours de la même période.

The Bottom Line

Utilities offre aux investisseurs la possibilité de rechercher à la fois croissance et revenu pour leurs portefeuilles, en particulier dans un environnement de taux d'intérêt bas. Au sein du groupe des cinq FNB de services publics les plus populaires, les investisseurs peuvent atteindre ces objectifs avec une sélection de FNB comprenant principalement des titres à moyenne capitalisation, des portefeuilles concentrés de sociétés à grande capitalisation et / ou une vaste exposition dans le secteur des services publics.