Twitter et négociation de titres: une vraie stratégie?

Twitter, Inc. (TWTR TWTRTwitter Inc19 90 + 0. 96% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), un site Web et une plate-forme mobile où les individus affichent une pensée de 140 caractères, ou "tweet", représente l'une des nouvelles ressources de médias sociaux là-bas. Ce n'était qu'une question de temps avant que les individus ne commencent à l'utiliser pour développer des stratégies de négociation d'actions et de marchés, et ils peuvent être sur quelque chose.

Une étude réalisée en 2012 par des chercheurs de UC Riverside et Yahoo! Recherche Barcelone a conclu que l'analyse des tweets sur les prix des actions des sociétés sous-jacentes pourrait améliorer les stratégies de négociation d'actions. L'étude, intitulée "Corréler les séries chronologiques financières avec l'activité de micro-blogging", a considéré que Twitter était la première autorité de micro-blogging et a créé des filtres pour analyser les tweets sur les entreprises.

Une mesure de l'activité de tweeting a porté sur le volume total de tweets, des hashtags concernant des entreprises ou des sujets spécifiques, ainsi qu'un symbole de signe dollar et un symbole, qui indique un titre individuel sur Twitter. La mention générale des produits d'une entreprise ou de sa situation financière a également été prise en compte. Retweet activité où un utilisateur tweets un tweet original à ses adeptes, a également été regardé.

La prémisse de base de l'étude était de rechercher une corrélation entre les éléments ci-dessus et la performance du cours de l'action. La conclusion était qu'il existe une valeur prédictive sur l'activité de tweet et la performance du cours de l'action. En particulier, les auteurs ont trouvé une corrélation plus forte entre l'action de Twitter et la performance du cours de l'action pour les entreprises ayant un faible niveau d'endettement, des actions avec des bêtas élevés ou un flottant faible. En général, l'étude indique que les entreprises dont la performance financière fluctue significativement présentent une forte corrélation entre les mentions Twitter et le volume des transactions, ce qui semble indiquer une opportunité de négocier sur la volatilité et d'investir dans une action ou d'en tirer profit. prix de l'action.

Stratégie Twitter sur les hedge funds

Un récent article de Bloomberg précise que les hedge funds mettent de plus en plus en œuvre des stratégies de trading basées sur les informations qu'ils glanent sur Twitter. Un fonds utilise les flux de médias sociaux de Twitter, ainsi que des plateformes connexes telles que Facebook, Inc. (FB FBFacebook Inc178 920. 00% Créé avec Highstock 4. 2. 6 ), pour évaluer sentiment d'investisseur et essayer de tirer profit d'un sentiment boursier positif ou négatif.

L'utilisation d'algorithmes n'est pas surprenante car il s'agit d'un ensemble de règles développées pour suivre le sentiment et créer des stratégies de trading pour agir sur le flux de nouvelles. Les filtres ont également été mentionnés comme un moyen d'analyser les données et de trouver des tendances significatives, par opposition au bruit sans réel potentiel commercial.

Environ 400 millions de tweets sont créés sur Twitter tous les jours, ce qui signifie qu'il est nécessaire d'analyser les informations pour les composants les plus élémentaires. Une stratégie détaillée éliminant tout mais cinq tweets importants pour une entreprise. Un autre détaillant la chasse aux tweets qui ont le potentiel de déplacer le marché, ou un stock individuel, de manière significative. Si cette information s'est avérée être vrai était hors sujet. Un tweet défectueux est censé provenir de la Maison Blanche et a faussement détaillé une explosion à la Maison Blanche. Quoi qu'il en soit, le marché a beaucoup baissé sur les nouvelles, mais il s'est avéré être de courte durée.

Rise of the Machines

Les opinions des universitaires et des hedge funds suggèrent un potentiel dans les stratégies de trading basées sur Twitter. Heureusement pour les investisseurs individuels, il existe des ressources d'exploration de données disponibles pour quiconque d'essayer et d'étudier les tweets pour les opportunités commerciales. Un tel fournisseur est Dataminr. Et la société de données et d'analyse Knowsis du Royaume-Uni a été construite sur l'idée que l'activité des médias sociaux pourrait déplacer les marchés et les prix des actions individuelles. Ils s'appellent eux-mêmes «une société d'intelligence Web» qui extrait «la valeur des sources en ligne non traditionnelles dans des résultats quantifiables et exploitables pour les marchés de capitaux».

Le sentiment public est toujours un facteur important des prix des actifs et des médias sociaux peut s'avérer être le canari dans la mine de charbon (ou pour plus de flux de nouvelles positives) que les investisseurs individuels peuvent attraper aussi facilement que les grandes institutions et les hedge funds. En quelque sorte, les médias sociaux peuvent uniformiser les règles du jeu entre les investisseurs de différentes tailles. Même les bourses ont commencé à analyser les données de Twitter pour essayer de discerner s'il y a une valeur prédictive sur le volume des cours des tweets. Cela pourrait les aider à mieux se préparer à la hausse des volumes de transactions, ou à la volatilité qui pourrait déclencher des disjoncteurs de volume de négociation.

The Bottom Line

L'Internet et l'information numérique ont été mûrs pour l'analyse et une tentative d'utiliser les données pour tirer profit des stratégies de négociation d'actions. Les médias sociaux représentent l'incarnation la plus récente des données électroniques. Depuis qu'il en est à ses balbutiements, le potentiel est probablement le plus grand pour exploiter les inefficacités, que ce soit les mineurs de données qui souhaitent vendre leurs données, ou les individus et les institutions qui veulent en tirer de l'argent.