Il existe de nombreuses normes comptables dans le monde, chaque pays utilisant une version de ses propres principes comptables généralement reconnus, également connus sous le nom de PCGR. Ceux-ci permettent aux entreprises de déclarer leurs états financiers conformément aux PCGR qui leur sont applicables. La complication réside dans si l'entreprise fait des affaires dans plusieurs pays. Comment les investisseurs peuvent-ils alors gérer plusieurs normes, lesquelles sont exactes, et comment les sociétés peuvent-elles être comparées en fonction de leurs états financiers? La réponse à ces questions réside dans l'adoption des Normes internationales d'information financière, ou IFRS, qui sont élaborées et soutenues par l'International Accounting Standards Board (IASB).

De plus en plus de pays ayant adopté les IFRS en tant que norme comptable, plus de 120 en avril 2011, les investisseurs et les analystes devraient être bien informés de la manière dont cette transition affecte les rapports des entreprises. . Pour ce faire, cet article examinera le contexte des IFRS, les avantages, les objectifs, les différences fondamentales entre les IFRS et les PCGR des États-Unis, et présentera quelques-uns des principaux changements qui se produisent dans les différents états financiers US GAAP.

VOIR: Dégager le bilan

Contexte et aperçu des IFRS
Les Normes internationales d'information financière (IFRS) sont un ensemble de normes comptables internationales qui précisent comment certaines transactions et les événements doivent être déclarés dans les états financiers. Il est basé sur des principes plutôt que sur des règles rigoureuses, ce qui est contraire à U. S. GAAP, une norme comptable basée sur des règles. En raison de cette différence fondamentale, les IFRS permettent à la direction de faire preuve de plus de discrétion et de souplesse dans la préparation des états financiers d'une société.

Au cours des dernières années, on a observé une tendance à l'adoption d'une norme comptable mondialisée, les IFRS étant utilisées dans de nombreuses régions du monde, notamment l'Union européenne, Hong Kong, l'Australie, la Russie et Singapour. nations. En janvier 2011, le Canada a officiellement adopté la norme IFRS, un plus grand nombre de pays passant de leurs propres exigences comptables à la norme IFRS. En décembre 2012, les États-Unis fonctionnaient encore selon les PCGR des États-Unis, il reste donc à voir s'ils vont également changer.

VOIR: Les normes internationales d'information gagnent en reconnaissance mondiale

Avantages des IFRS
Les IFRS, lorsqu'elles seront adoptées dans le monde entier, seront avantageuses pour les investisseurs et les autres utilisateurs des états financiers en réduisant le coût des investissements et en améliorant leur qualité. les informations fournies. De plus, les investisseurs seront plus disposés à fournir du financement avec plus de transparence dans les états financiers des différentes entreprises.En outre, les sociétés multinationales sont celles qui ont le plus à gagner du fait qu'elles n'ont qu'à se conformer à une norme unique et, par conséquent, à économiser de l'argent. Il offre le principal avantage lorsqu'il est utilisé dans plus de 120 pays différents, tandis que les États-Unis GAAP est utilisé uniquement dans un pays.

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L'IASB, en ce qui concerne les IFRS, a quatre objectifs déclarés:

1. Élaborer des normes comptables mondiales exigeant transparence, comparabilité et haute qualité dans les états financiers

2. Encourager les normes comptables mondiales

3. Lors de la mise en œuvre des normes comptables mondiales, pour prendre en compte les besoins des marchés émergents

4. Convergence de diverses normes comptables nationales avec les normes comptables internationales

Incidence des IFRS sur les états financiers

Différences dans le bilan
Quelques différences au bilan entre les US GAAP et les IFRS incluent la façon dont les stocks, et l'équipement, et la bonne volonté, est expliqué.

Inventaire
Deux normes de méthode d'inventaire habituellement utilisées dans le passé étaient le FIFO (premier entré, premier sorti) et le LIFO (dernier entré, premier sorti). Cependant, le principe du dernier entré, premier sorti n'est pas autorisé en vertu des IFRS, de sorte que les entreprises qui ont déjà utilisé le principe LIFO dans le passé en vertu des PCGR des États-Unis devront bientôt changer de méthode d'inventaire.

Immobilisations corporelles
Également connues sous le nom d'immobilisations de l'entreprise, les immobilisations corporelles sont comptabilisées à leur coût initial moins l'amortissement cumulé. Aux États-Unis, les PCGR n'autorisent aucun rajustement à la hausse des immobilisations corporelles, alors qu'en vertu des IFRS, ils le peuvent. Cela peut avoir un impact profond sur les rapports d'une entreprise. Par exemple, si l'équipement est abaissé, il en résulte une perte sur le compte de résultat d'une entreprise. Toutefois, si l'actif est ensuite marqué en IFRS par une augmentation de valeur, l'ajustement est comptabilisé comme un gain, jusqu'à concurrence du coût initial. Tout rajustement à la hausse supplémentaire sera déclaré directement dans les capitaux propres.

Goodwill
Actif incorporel, le goodwill est traité de la même manière que les immobilisations corporelles. Tout comme pour les immobilisations corporelles, il est présenté au bilan au coût initial moins l'amortissement cumulé. Toute réévaluation à la baisse entraînera une perte sur le compte de résultat et si elle est majorée, ce qui n'est pas autorisé par les PCGR américains, puis un gain est enregistré jusqu'à concurrence du montant du coût initial. Tout rajustement au-delà de ce montant sera directement déclaré dans les capitaux propres.

Différences dans le compte de résultat
Les critères de comptabilisation des produits et des charges selon les normes US GAAP et IFRS sont légèrement différents. Les philosophies principales sont similaires, mais les PCGR des États-Unis fournissent plus de conseils spécifiques à l'industrie que les IFRS. Quelques-unes des différences résident dans la détermination du coût des marchandises vendues, les dépenses d'exploitation de l'entreprise et les contrats de construction.

Différences de revenus par rapport aux contrats de construction
Selon la méthode de comptabilisation adoptée, les revenus et les bénéfices des projets de construction peuvent être affectés. Selon les PCGR des États-Unis, si le résultat d'un projet ne peut être estimé, la méthode du contrat complété est requise.Cependant, selon les IFRS, si le résultat d'un projet ne peut être estimé, les produits sont comptabilisés uniquement dans la mesure des coûts contractuels, et le bénéfice n'est comptabilisé qu'à l'achèvement du projet.

Coût des marchandises vendues
Comme le LIFO n'est pas autorisé selon les IFRS, les entreprises LIFO doivent convertir leur inventaire en termes FIFO dans les notes de bas de page des états financiers. Cette différence est connue sous le nom de réserve LIFO et est calculée entre les COGS sous LIFO et FIFO. L'avantage à cela est une augmentation de la comparabilité des entreprises LIFO et FIFO. Cependant, puisque tout va vers les IFRS, le FIFO sera la norme à suivre si les États-Unis adoptent la législation.

Cela a un effet sur les résultats financiers d'une entreprise. En particulier, pendant les périodes de forte inflation, une entreprise qui utilise le LIFO déclarera un COGS plus élevé et une baisse des stocks par rapport à une entreprise qui utilise FIFO. L'augmentation du coût des biens vendus entraîne une rentabilité moindre et une baisse des bénéfices se traduit par des impôts sur le revenu moins élevés. La baisse des bénéfices entraînera également une baisse des capitaux propres pour l'entreprise, ce qui aura une incidence négative sur les bénéfices non répartis. En revanche, en période d'inflation faible, les effets mentionnés sont inversés. Quelque chose à garder à l'esprit pour les analystes convertissant les entreprises LIFO en FIFO.

Charges d'exploitation
Les IFRS ne font pas de distinction entre les charges et les pertes, mais les PCGR des États-Unis le font. Avec les IFRS, les pertes qui sont dues à l'activité principale d'une entreprise sont incluses dans ses charges d'exploitation.

Impact des IFRS sur les ratios financiers
Au-delà de la portée de cet article, mais il est important de noter, il y a un impact sur plus d'un ratio financier lors de la conversion des normes US GAAP aux IFRS. Certains d'entre eux comprennent les ratios actuels et rapides (en raison de la différence dans les méthodes d'inventaire), le ratio de couverture des intérêts (l'EBIT pouvant être affecté par la différence de COGS) et le rendement des actifs. , entre autres. Il appartient à l'analyste ou à l'investisseur de garder cela à l'esprit lors de la prise de décision d'investissement.

Délais pour l'adoption des États-Unis
En décembre 2012, la SEC a décidé qu'il lui faudrait encore quelques mois avant de décider si les États-Unis adopteraient les IFRS. Cependant, avec plus de 120 pays ayant déjà adopté les IFRS, les États-Unis ne sont peut-être pas loin derrière.

The Bottom Line
Il existe de nombreuses différences entre les US GAAP et les IFRS, et cet article n'a abordé que quelques-uns des changements majeurs. Cependant, il est évident que les IFRS seront la norme comptable dominante pour l'avenir. Dans cet esprit, les analystes devraient tenir compte lors de la comparaison des états financiers IFRS et U. S. GAAP. Ils devraient également s'assurer de comprendre les principales caractéristiques des IFRS, car ce n'est peut-être qu'une question de temps avant que les États-Unis ne se convertissent aux normes américaines.