Le financement immobilier est un excellent moyen pour les propriétaires de convertir la valeur non grevée de leur maison en argent. Pour les propriétaires avec un mauvais crédit, ces prêts particuliers offrent un moyen d'emprunter de l'argent qui est plus susceptible d'être approuvé et offre des taux d'intérêt plus bas que les prêts traditionnels ou les lignes de crédit renouvelables. Pourquoi? Premièrement, la maison sert de garantie, ou de garantie, et deuxièmement, l'équité dans la propriété peut compenser le manque à gagner dans vos antécédents de crédit. Cela est particulièrement vrai pour les propriétaires qui ont une grande quantité de capitaux propres dans leur maison.

L'inconvénient est que vous pouvez vous attendre à attirer des conditions moins favorables sur le financement de votre maison, et le financement viendra à un coût plus élevé. Deux exemples: vous pourriez être contraint d'emprunter un montant inférieur pour minimiser le risque pour le prêteur, et plus de garantie (plus d'équité) peut être nécessaire pour le sécuriser. Les prêteurs prêtent généralement jusqu'à 80% de la valeur nette d'une maison. Cependant, plus vous aurez de capitaux propres, plus votre demande sera attrayante. Étant donné que votre maison est utilisée comme garantie, vous serez considéré comme un candidat à faible risque si vous possédez 20% ou plus de votre maison. Cela peut être particulièrement utile lorsque vous avez un mauvais pointage de crédit. Voici ce que vous devez savoir pour obtenir le financement dont vous avez besoin.

Prêts sur valeur domiciliaire vs MCBI

Il existe deux principaux types de financement par capitaux propres. Le premier est un prêt hypothécaire, par lequel une somme unique est empruntée et remboursée en versements réguliers, généralement avec un taux d'intérêt fixe sur une période de 25 à 30 ans. La seconde est une ligne de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC), où le prêteur autorise l'emprunteur à retirer de l'argent au besoin. La plupart des MCBI ont un taux ajustable, des versements d'intérêt seulement et une période de «tirage» de 10 ans au cours de laquelle l'emprunteur peut accéder aux fonds. Après la fin de la période de prélèvement, le solde impayé doit être remboursé sur une période de remboursement (généralement 15 ans). (Pour plus d'informations, lisez Home-Equity Loan vs HELOC: La différence et Choisir un prêt hypothécaire ou une ligne de crédit .)

8 étapes vers le financement par capitaux propres

Voici les étapes à suivre pour obtenir un prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC.

1. Étudiez votre dossier de crédit.

Obtenez une copie de votre rapport de crédit afin de savoir exactement ce que vous avez à faire. (Vous avez droit à une évaluation gratuite chaque année auprès des agences d'évaluation du crédit: Experian, TransUnion et Equifax.) Vérifiez soigneusement le rapport pour vous assurer qu'il n'y a pas d'inexactitudes qui causent plus de dommages à votre score (vous devriez le faire régulièrement). (Pour en savoir plus, consultez Vérifier votre dossier de crédit. )

2. Préparez vos finances.

Rassemblez vos informations financières (telles que des preuves de revenus et d'investissements), de sorte qu'il est prêt à présenter aux établissements de crédit.Ils voudront voir en noir et blanc que vous êtes financièrement assez stable pour soutenir votre prêt - particulièrement si vous avez un mauvais crédit. Si possible, rembourser toute dette qui pourrait avoir un impact négatif sur votre demande.

3. Comparer les taux

Il est logique de s'adresser directement à votre prêteur actuel pour obtenir un financement par capitaux propres - et étant donné que vous êtes déjà un client, le prêteur peut vous offrir un taux plus attrayant. Cependant, ce n'est pas garanti, en particulier dans le cas où vous avez un mauvais rapport de crédit. Les meilleurs taux sont offerts à ceux qui ont un bon crédit, il est donc toujours logique de magasiner, en particulier lorsque le crédit est faible. Les experts disent que c'est une bonne idée de travailler avec un courtier hypothécaire qui peut vous aider à évaluer vos choix et vous guider vers des prêteurs réputés.

4. Réfléchissez à combien d'argent vous (vraiment) avez besoin. Quel est le but pour lequel vous empruntez? Et combien devez-vous

vraiment emprunter? Il peut être tentant de tirer pour les étoiles pour maximiser le montant de votre prêt, peut-être pour fournir un coussin financier, mais cela vient avec la tentation de le dépenser. Si vos habitudes de dépenses sont sous contrôle, il peut être judicieux d'emprunter, et en utilisant un HELOC, vous payez seulement des intérêts sur les fonds tels qu'ils sont dépensés. Toutefois, dans le cas d'un prêt hypothécaire, vous paierez le plein intérêt (et le capital) sur la totalité du montant du prêt, auquel cas il vous faudra probablement emprunter spécifiquement pour vos besoins. 5. Ne plongez pas.

Ne dites pas "oui" à la première offre. En obtenant plusieurs devis, vous serez dans une meilleure position pour négocier un meilleur taux. Présentez votre première offre à un autre établissement de crédit et voyez si elle va la battre, et n'oubliez pas d'enquêter sur tous les frais d'emprunt associés (tels que les frais de traitement et de clôture), de sorte que vous n'obtenez pas de mauvaises surprises.

6.

Amenez un co-signataire. Pour adoucir le marché, il peut être judicieux de faire appel à un cosignataire. Un cosignataire utilise son historique de crédit et son revenu pour servir de garant au prêt. Assurez-vous de choisir un cosignataire avec un crédit impressionnant, une bonne stabilité d'emploi et un revenu considérable pour maximiser vos chances d'approbation.

7. Regardez les prêts subprime.

En dernier recours, vous pouvez vous adresser aux prêteurs qui offrent des prêts hypothécaires à risque, qui sont plus faciles à qualifier et qui s'adressent aux emprunteurs pauvres qui ne satisfont pas aux exigences traditionnelles en matière de prêts. Les prêteurs à risque offrent généralement des limites de prêt plus faibles et des taux d'intérêt plus élevés. Cependant, ces prêts présentent un risque beaucoup plus élevé et des frais plus élevés que les prêts conventionnels à taux fixe et devraient être évités si possible.

8. Travaillez sur votre crédit.

Si vous constatez que vos mauvais antécédents en matière de crédit vous portent vraiment préjudice, demandez à votre prêteur pourquoi il ne coopère pas et ce qu'il aimerait voir de votre part (et votre dossier de crédit) afin de vous offrir un meilleur taux. Rappelez-vous, il n'est jamais trop tard pour transformer votre pointage de crédit. Vous pourriez envisager de suspendre vos plans d'emprunt pendant que vous mettez en œuvre des mesures pour améliorer votre notation.Les prêteurs hypothécaires regardent généralement le montant en dollars, l'historique de paiement et "l'âge" de vos lignes de crédit. Ouvrez-vous fréquemment de nouveaux comptes, manquez-vous vos paiements et augmentez vos soldes? Juste en changeant un de ces comportements peut affecter positivement votre pointage de crédit. Pour en savoir plus, voir

10 façons d'améliorer votre dossier de crédit et Comment puis-je améliorer mon pointage de crédit? Et gardez à l'esprit …

Un prêt hypothécaire étire la dette hypothécaire sur la propriété, ce qui peut rendre un emprunteur vulnérable (et incapable de faire face aux remboursements mensuels) si les circonstances financières, financières ou d'emploi changement. Peut-être le plus grand inconvénient associé au financement par actions est que la banque pourrait saisir votre propriété si votre capacité à effectuer des remboursements est compromise. Et vous risquez d'être frappé de lourdes taxes de retard si vous êtes en retard. Cela met encore plus en péril votre réputation de crédit, car les banques signaleront votre faute aux agences d'évaluation du crédit.

The Bottom Line

Êtes-vous un propriétaire avec un mauvais crédit? Vous pouvez toujours tirer parti de la valeur dans votre maison pour obtenir de l'argent, mais vous ne pouvez pas profiter de la liberté d'emprunt autant que quelqu'un avec un dossier de crédit grinçant propre. Malgré l'attrait de l'équité en matière de financement immobilier, la décision de l'obtenir ne devrait pas être prise à la légère. Après tout, il y a plus de dettes - et il y a des prêteurs prédateurs prêts à tirer profit des gens qui ont un crédit inférieur à celui des étoiles. Comparez les taux et les offres à plusieurs établissements de crédit, et même envisager d'engager un courtier hypothécaire réputé pour vous connecter avec des options viables.